Реферат: Банк России
Содержание.
Введение________________________________________________________________________________________________ 3 Раздел 1. Банк России, его правовое положение и функции._____________________ 4 Правовой статус___________________________________________________________________________ 4 Организационная структура_________________________________________________________ 5 Функции Банка России_________________________________________________________________ 6 Раздел 2. Банк России и его взаимоотношения с кредитными организациями_______________________________________________________________________________________ 21 Лицензирование деятельности кредитных организаций_________________ 25 Обязательные нормативы деятельности кредитных организаций____ 27 Заключение____________________________________________________________________________________________ 33 Список литературы________________________________________________________________________________ 35 Приложения___________________________________________________________________________________________ 36 Введение.Потребность в центральныхбанках возникла в связи с развитием товарно-денежных отношений на рубежеперехода от феодализма к капитализму около трехсот лет назад (один из первыхцентральных банков — Шведский Риксбанк образован в 1668 г.). В XX в. пониманиезначения роли центрального банка для всего хозяйственного оборота страныстановится всеобщим и Международная финансовая конференция, состоявшаяся вБрюсселе в 1920 г., записала, что «в странах, где не существует центральногобанка, его следует создать».
Центральный банк сочетает в себе чертыобычного (коммерческого) банковского учреждения и государственного ведомства,обладая определенными властными функциями в области организацииденежно-кредитного обращения. Для центрального банка характерен высокий уровеньнезависимости от прочих государственных структур. Большей частью он подотчетеннепосредственно парламенту или образованной парламентом специальной комиссии.Руководителя центрального банка назначает глава государства или парламент.Правительству же, как правило, согласно банковскому законодательству развитыхстран Запада предоставляется право подбора кандидатуры на этот высокий пост.Центральный банк обычно создается в форме акционерного общества, наделенногоособыми полномочиями. В большинстве случаев его капитал принадлежитгосударству: но акционерами могут быть коммерческие банки и другие финансовыеучреждения.
Степень независимости центральных банковнеодинакова — от максимально независимого Немецкого Федерального банка до БанкаФранции, находящегося в полной зависимости от правительства. Банк России, которыйрассматривается в этой работе, занимает в этом ряду промежуточное место. Здесьсущественное значение имеет четкое законодательное разграничениегосударственных финансов и банковской системы, т.е. ограничение возможностейправительства пользоваться средствами центрального банка.
Раздел 1. Банк России, егоправовое положение и функции.
Правовой статусСтатус, задачи, функции,полномочия и принципы организации и деятельности Банка России законодательноопределяются Конституцией Российской Федерации, Федеральным законом «ОЦентральном банке Российской Федерации (Банке России)» и другимифедеральными законами. Согласно Конституции Российской Федерации главнойзадачей Банка России является защита и обеспечение устойчивости рубля. Всоответствии со ст. 3 Федерального закона «О Центральном банке РоссийскойФедерации (Банке России)» основными целями деятельности Банка Россииявляются: укрепление покупательной способности и курса рубля по отношению киностранным валютам; развитие и укрепление банковской системы России:обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования системы расчетов.Реализация этих целей осуществляется Банком России независимо от органовгосударственной власти (ст. 75 Конституции Российской Федерации и ст. 5Федерального закона «О Центральном банке Российской Федерации (БанкеРоссии)»). Получение прибыли не входит в цели деятельности Банка России.
Принцип независимости — ключевой элемент статуса Центрального банка Российской Федерации — проявляетсяпрежде всего в том, что Банк России не входит в структуру федеральных органовгосударственной власти и выступает как особый институт, обладающийисключительным правом денежной эмиссии и организации денежного обращения.Независимость статуса Банка России отражена в ст. 1, 2 и 5 Федерального закона«О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)». БанкРоссии является юридическим лицом и выступает как субъект публичного права.Уставный капитал и иное имущество Банка России являются федеральнойсобственностью. Полномочия по владению, пользованию и распоряжению имуществомБанка России осуществляются самим Банком России; изъятие и обременениеобязательствами имущества Банка России без его согласия не допускаются.Финансовая независимость Центрального банка Российской Федерации выражается такжев том, что он осуществляет свои расходы за счет собственных доходов и нерегистрируется в налоговых органах.
Государство не отвечает пообязательствам Банка России, так же, как и Банк России — по обязательствамгосударства, если они не приняли на себя такие обязательства. В соответствии состатьей 5 Федерального закона «О Центральном банке Российской Федерации(Банке России)» федеральные органы государственной власти, органыгосударственной власти субъектов Российской Федерации и органы местногосамоуправления не имеют права вмешиваться в деятельность Банка России. Вслучаях такого вмешательства Банк России информирует об этом ГосударственнуюДуму и Президента. Кроме того, Банк России вправе защищать свой статус иполномочия в судебном порядке.
БанкРоссии подотчетен Государственной Думе Федерального Собрания РоссийскойФедерации, которая назначает на должность и освобождает от должностиПредседателя Банка России (по представлению Президента Российской Федерации) ичленов Совета директоров Банка России*, а также назначает аудитора Банка Россиии утверждает годовой отчет Центрального банка Российской Федерации иаудиторское заключение.
* Срокполномочий членов Совета директоров составляет 4 года.
Организационная структура БанкаРоссии.
Центральный банк Российской Федерациипредставляет собой единую централизованную систему с вертикальной структуройуправления. В систему входят: центральный аппарат, территориальные учреждения,расчетно-кассовые/> центры, вычислительные центры, полевыеучреждения и учебные заведения, хранилища, а также другие предприятия,учреждения и организации, в том числе подразделениябезопасности, необходимые для успешной деятельности банка.
Национальные банки республик, входящих в состав Российской Федерации,являются территориальными учреждениями Банка России. Они не имеют статусаюридического лица и не имеют права принимать решения, носящие нормативныйхарактер, а также выдавать гарантии и поручительства, вексельные и другиеобязательства без разрешения Совета директоров Банка России.
Задачи и функции территориальных учреждений Банка России определяютсяПоложением об этих учреждениях, утверждаемым Советом директоров. В настоящеевремя ЦБ РФ прорабатывается вопрос о том, что они могут создаваться поэкономическим районам, объединяющим территории нескольких субъектов РоссийскойФедерации.
Высший орган Банка России — Совет директоров. Это коллегиальный орган,определяющий основные направления деятельности Банка России и управляющий ею. ВСовет директоров входят Председатель Банка России и 12 членов Совета.
Члены Совета директоров работают здесь на постоянной основе. Ониутверждаются Государственной Думой по представлению Председателя Банка, которыйявляется одновременно Председателем Совета директоров.
Совет директоров во взаимодействии с Правительством разрабатывает единуюгосударственную денежно-кредитную политику и обеспечивает ее выполнение.
Структуру и штаты центрального аппарата Банка России, а также уставыдругих его структурных подразделений утверждаетэтот Совет.
К его полномочиям отнесены: изменения ставок по централизованным кредитам, нормрезервирования, экономических нормативов; определение условийдопуска иностранного капитала в банковскую систему России; другие решения по вопросам,имеющим большое значение как для Банка России, так и для банковскойсистемы и экономики страны в целом. Каждое решение Совета директоров считается принятым, если за негопроголосовало большинство членов.
Таким образом, Совет директоров не только возглавляет и организует работу Банка России, но и регулирует деятельностькоммерческих банков страны.
Наряду с ним функционирует вне банка Национальный банковский совет. В егосостав включаются представители Президента, представители высших органовзаконодательной и исполнительной власти и эксперты. Общая численность совета не превышает 15 человек. Членысовета утверждаются Государственной Думой попредставлению Председателя Банка России.
Совет регулярно, не реже 1 раза в квартал, обсуждает концепцию развития банковской системы и вопросы единойгосударственной кредитно-денежной политики, включаярегулирование денежных ресурсов. РекомендацииСовета учитываются при рассмотрении в Федеральном Собрании законодательных актов по вопросам банковской деятельности, а также принимаются вовнимание при подготовке решений Совета директоров банка.
Подробнееорганизационная и территориальная структуры Банка России приводятся в Приложении4.Функции Центрального банка.
Центральный банк Российской Федерации занимает особое положение средивсех юридических лиц, занятых управлением или хозяйстве ной деятельностью. Содной стороны, он представляет собой орган государственногоуправления; с другой стороны, банк выступает как коммерческое предприятие, торгующее деньгами, хотя получениеприбыли не служит целью деятельности Центральногобанка Российской Федерации.
Задачи и функции Банка Россииопределены Конституцией Российской Федерации и Федеральным законом «ОЦентральном банке Российской Федерации (Банке России)». Основная цельдеятельности Банка России — защита и обеспечение стабильности рубля. При этомБанк России выступает как единственный эмиссионный центр, а также как органбанковского регулирования и надзора. Комплекс основных функций Банка Россиизакреплен в ст. 4 Федерального закона «О Центральном банке РоссийскойФедерации (Банке России)», в соответствии с которой Банк России:
· во взаимодействии с Правительством Российской Федерацииразрабатывает и проводит единую государственную денежно-кредитную политику,направленную на защиту и обеспечение устойчивости рубля;
· монопольно осуществляет эмиссию наличных денег и организует ихобращение;
· является кредитором последней инстанции для кредитныхорганизаций, организует систему рефинансирования;
· устанавливает правила осуществления расчетов в РоссийскойФедерации;
· устанавливает правила проведения банковских операций.бухгалтерского учета и отчетности для банковской системы;
· осуществляет государственную регистрацию кредитных организаций,выдает и отзывает лицензии кредитных организаций и организаций, занимающихся ихаудитом:
· осуществляет надзор за деятельностью кредитных организаций;
· регистрирует эмиссию ценных бумаг кредитными организациями всоответствии с федеральными законами:
· осуществляет самостоятельно или по поручению ПравительстваРоссийской Федерации все виды банковских операций, необходимых для выполнениясвоих основных задач;
· осуществляет валютное регулирование, включая операции по покупкеи продаже иностранной валюты; определяет порядок осуществления расчетов синостранными государствами;
· организует и осуществляет валютный контроль как непосредственно,так и через уполномоченные банки в соответствии с законодательством РоссийскойФедерации;
· принимает участие в разработке прогноза платежного балансаРоссийской Федерации и организует составление платежного баланса РоссийскойФедерации;
· проводит анализ и прогнозирование состояния экономики РоссийскойФедерации в целом и по регионам, прежде всего денежно-кредитных,валютно-финансовых и ценовых отношений; публикует соответствующие материалы истатистические данные, а также выполняет иные функции в соответствии сфедеральными законами.
Прибыль Банка России после направления ее на увеличение ресурсов Банкаперечисляется в доход федерального бюджета. Банк России и его учреждения oсвобождаются от уплаты налогов, сборов, пошлин и других аналогичных платежей.
Центральный банк владеет такими ресурсами,которыми не в состоянии обладать ни одинкоммерческий банк. Это объясняется тем, что он:
· монопольно осуществляетэмиссию наличных денег и организует их обращение;
· выступает для коммерческихбанков кредитором последней инстанции. Они получают от него кредиты в техслучаях, когда исчерпали или не имеют возможностипополнить свои ресурсы из других источников;
· от имени Правительствауправляет государственным долгом, т. е. размещает, погашает и проводит другие операции сгосударственными ценными бумагами, эмитированными Правительством;
· наряду с коммерческимибанками производит кассовое обслуживании бюджета,ведет счета внебюджетных фондов, обслуживает представительны и исполнительныеорганы власти, выдает краткосрочные ссуды Правительств и местным властям;
· является «банком банков», таккак ведет счета коммерческих банков, связанные смежбанковскими операциями и хранением резервов.
Ресурсы Центрального банка представлены в Приложении5. Как видно из таблицы, основной источникресурсов — деньги в обращении и средства коммерческих банков. Выпуск денег вобращение, т.е. создание ресурсов путем их эмиссии,осуществляется в процессе кредитования федерального Правительстваи коммерческих банков. Кредиты коммерческим банкам выдаются под их обязательства, а также в порядке учетакоммерческих векселей. Правительство получаеткредит в Центральном банке, представляя свои обязательства.Эмиссия также производится для закупки золота и иностранной валюты.
Центральный банк РФ создает свои ресурсыдвумя методами. Первый, когда деньги иззабалансовых хранилищ учреждений ЦБ РФ приходуются на баланс,т. е. перемещаются в их оборотные кассы. Отсюда наличные деньги уходят в обращение. Выдача денег из оборотныхкасс производится в пределах остатков на корреспондентских счетах коммерческихбанков или счетах других клиентов Центрального банка. Эти остатки принеобходимости образуются за счет кредитов, выдаваемых системой Центральногобанка. При этом методе речь идет о налично-денежной, т.е. банкнотной, эмиссии.О втором методе речь идет тогда, когда Центральный банк увеличивает своикредитные вложения путем выдачи ссуд, повышающих остатки на счетах, т. е. на депозитах. При этом следует говорить одепозитной эмиссии.
Депозитная эмиссия предшествует банкнотной, ибо учреждение Центральногобанка не может выдать деньги из оборотной кассы коммерческому банку или другомусвоему клиенту, если у них на счетах нет соответствующего депозита в формебезналичных денег.
Таким образом, эмитируемые Центральным банком деньги — создаваемые имресурсы — в обоих случаях носят кредитный характер, их же обеспечением служатобязательства коммерческих банков и Правительства,а также золото и иностранная валюта.
Опираясь на коммерческие банки и другие структуры финансового рынка, невмешиваясь в их оперативную деятельность, Центральный банк выполняет своимногообразные функции.
Важнейшей функцией Центрального банка, как отмечалось ранее, являетсяразработка и осуществление совместно с Правительством России единойденежно-кредитной политики, направленной на защиту и обеспечение устойчивостирубля. Деньги выступают как эквивалент товарно-материальных ценностей и самидолжны иметь материальные формы. Такими формами могут быть металлическиемонеты, бумажные купюры, записи на банковских счетах или записи на магнитныхносителях, когда денежные остатки и переводы отражаются в компьютерах. Чтобыденьги выполнили свою роль как средства платежа и обращения, необходимо ихреальное присутствие в одной из перечисленных форм.
Следовательно, денежное обращение представляет собой обращение наличныхденег и денег в их безналичной форме. Небезынтересно отметить, что до переходаРоссии к рыночным отношениям в понятие «денежное обращение» включалось толькообращение наличных денег, в то время как во всех других странах денежноеобращение рассматривается в единстве движения денег в виде банкнот и побанковским счетам.
Для управления денежным обращением ЦБ РФ публикует и использует впроцессе денежного регулирования различные показатели — денежные агрегаты,принятые в международной практике. Например, агрегат МО показывает суммуналичных денег; агрегат М1 включает агрегат МО и остатки денег, находящихся насчетах в банках. Агрегат М2 отличается от агрегата М1 на сумму срочных вкладовв системе Сбербанка. Для исчисления агрегата МЗ к агрегату М2 добавляютсядепозитные сертификаты и облигации государственных займов.
Анализ различных показателей, характеризующих денежную массу, позволяетЦБ РФ принимать оптимальные решения в процессе регулирования денежногообращения. Для определения скорости возврата денег сумму их поступлений за годв кассы системы ЦБ РФ относят к среднегодовому показателю агрегата МО.
Скорость обращения наличных денег исчисляется как отношение ихсовокупного оборота по приходу и расходу также к среднегодовому показателюагрегата МО. Для определения скорости обращения всей массы денег, т. е. в ихналичной и безналичной формах, возможно использование данных о валовом национальномпродукте. Показатель скорости здесь вычисляется как отношение стоимости этогопродукта к среднегодовым данным об агрегатах М1 и М2. На скорость обращенияденег влияют такие факторы, как уровень цен и инфляция, процентные ставки исостояние платежей, соотношения между наличной и безналичной массой денег,общее состояние экономики и политическая обстановка.
Денежное обращение регулируется Центральным банком в процессеосуществления кредитной политики, выражаемой в кредитной экспансии иликредитной рестрикции. Кредитная экспансия ЦБ РФ увеличивает ресурсыкоммерческих банков, которые в результате выдаваемых кредитов повышают общуюмассу денег в обращении. Кредитная рестрикция влечет за собой ограничениевозможностей коммерческих банков по выдаче кредитов и тем самым по насыщениюэкономики деньгами.
Инструментами кредитной экспансии или рестрикции являются учетная ставкаЦентрального банка и некоторые неэкономические меры. Официальная учетная ставка— это проценты по ссудам, используемым Центральным банком при кредитованиикоммерческих банков.
Определение размера учетной ставки — один из наиболее важных аспектовкредитно-денежной политики, а изменение учетной ставки выступает показателемизменений в области кредитно-денежного регулирования. Размер учетной ставкиобычно зависит от уровня ожидаемой инфляции и в то же время оказывает наинфляцию большое влияние. Когда ЦБ РФ намерен смягчить кредитно-денежнуюполитику или ее ужесточить, он снижает или повышает учетную (процентную)ставку.
Банк может устанавливать одну или несколько процентных ставок поразличным видам операций или проводить процентную политику без фиксациипроцентной ставки. Процентные ставки ЦБ РФ представляют собой минимальныеставки, по которым Банк России осуществляет свои операции. ЦБ РФ используетпроцентную политику для воздействия на рыночные процентные ставки в целяхукрепления рубля.
На протяжении 1991—1997 гг. учетная ставка неоднократно пересматриваласьв диапазоне от 10 до 200% годовых, в зависимости от экономической ситуации в стране.Коммерческие банки получают в ЦБ РФ ссуды в порядке рефинансирования ипереучета векселей. Банк России регулирует общий объем выдаваемых им кредитов всоответствии с принятыми ориентирами единой государственной денежно-кредитнойполитики, используя при этом в качестве инструмента учетную ставку.
Повышение официальных ставок сокращает возможности коммерческих банковполучить ресурсы для кредитования. Это воздействует на сокращение денежноймассы. Снижение официальной учетной ставки действует в обратном направлении.
Процентные ставки ЦБ РФ необязательны для коммерческих банков в сфере ихкредитных отношений со своими клиентами и с другими банками. Однако уровеньофициальной учетной ставки является для коммерческих банков ориентиром припроведении кредитных операций.
Ниже рассматривается более подробно сутьосновных функций Банка России.
Операции на открытом рынке. При осуществлении этихопераций Центральный банк не только реализует направление своейкредитно-денежной политики, но и содействует коммерческим банкам в поддержаниина необходимом уровне их ликвидности, т. е. способности своевременно выполнятьсвои обязательства перед клиентами — как юридическими, так и физическимилицами.
Под операциями на открытом рынке имеется в виду купля-продажа Центральнымбанком государственных ценных бумаг, прежде всего облигаций и другихобязательств. Эмитентом ценных бумаг является Правительство в лице Министерствафинансов. ЦБ РФ выполняет роль главного дилера и агента по обслуживаниюгосударственного долга. Операции с ценными бумагами проводят более 50официальных дилеров, в роли которых выступают коммерческие банки.
Если Центральный банк покупает ценныебумаги у коммерческих банков, он переводит деньги на их корреспондентскиесчета, и таким образом увеличиваются кредитные возможности банков. Они начинаютвыдавать ссуды, которые в форме безналичных реальных денег входят в сферуденежного обращения, а при необходимости трансформируются в наличные деньги.Если Центральный банк продает ценные бумаги, то коммерческие банки со своихкорреспондентских счетов оплачивают такую покупку, тем самым сокращают своикредитные возможности, связанные с эмиссией денег.
До образования коммерческих банков регулирование денежного обращенияпроводилось в порядке централизованного планирования лимитов кредитования иразличного вида кассовых планов. Они являлись директивами для филиаловгосударственных банков.
Ежегодно возрастающий дефицит бюджета покрывался депозитной эмиссией, прикоторой Правительство получало ничем не обеспеченные деньги. Это послужилоодной из основных причин высокой инфляции.
В России до 1992 г. рынок ценных бумаг был ограничен государственнымизаймами, распространяемыми среди населения и на бюджет существенно невлияющими. В то же время опыт стран с развитой экономикой свидетельствует, чтоналичие широкого рынка государственных ценных бумаг позволяет:
· осуществитьвременное заимствование у коммерческих структур, коммерческих банков и унаселения для Правительства через Центральный банк РФ временно свободных денег;
· сократить инфляционноефинансирование дефицита государственного бюджета;
· использовать государственныеценные бумаги для проведения Центральным банком кредитной политики и на основеее регулировать общую массу денег в обращении;
· повысить надежность коммерческихбанков, формирующих свои активы путем приобретения гарантированных государствомценных бумаг.
В начале 1992 г. ЦБ РФ совместно с Министерством финансов началиподготовку по созданию инфраструктуры современного рынка ценных бумаг. При этомставилась двуединая задача: обеспечить неинфляционное финансирование дефицитабюджета и создать условия для регулирования денежного обращения экономическимиметодами.
На рынке ценных бумаг в 1993 г. начали обращаться государственныекраткосрочные облигации (ГКО) и казначейские обязательства (КО), а также другиеценные государственные бумаги.
Центральный банк и коммерческие банки стали активными участникамифондового рынка.
Рефинансирование банков. Под рефинансированием банковпонимается предоставление ЦБ РФ кредита коммерческим банкам. Рефинансированиеосуществляется путем проведения кредитных аукционов, предоставления ломбардногокредита и переучетного кредита.
Кредитные аукционы. До1994 г. ЦБ РФ предоставлял коммерческим банкам кредиты в порядкецентрализованного распределения. С помощью этих кредитов ссудный фонд страныпредоставлялся предприятиям, отраслям или регионам без учета экономическойцелесообразности и возможностей возврата. Такое кредитование не требовало откоммерческих банков привлечения депозитов. Банки играли пассивную рольфинансовых посредников. Кредиты предоставлялись заемщикам по ставке,значительно ниже учетной ставки ЦБ РФ. Разница покрывалась из бюджета с учетомтого, что размер маржи составлял 3 % независимо от кредитоспособности заемщика.
Например, только в 1992 г. ЦБ РФ выдал 2,8 трлн. руб. в видецентрализованных кредитов, условия использования которых устанавливали некоммерческие банки, а Правительство, ЦБ РФ или местные органы. Эта суммапревышала 90 % всех кредитов, предоставленных ЦБ РФ в 1992 г. коммерческимбанкам, т.е. половину депозитной эмиссии года. В 1995 г. выдачацентрализованных кредитов была резко сокращена. Она еще сохраняется дляподдержки некоторых отраслей. Теперь банки могут рассчитывать на получениекредитных ресурсов от ЦБ РФ на коммерческой основе путем покупки на кредитныхаукционах.
Аукционы проводятся в форме удовлетворения аукционных заявок коммерческихбанков с частотой и в сроки, определяемые ЦБ РФ, исходя из задачкредитно-денежной политики. ЦБ РФ объявляет в средствах массовой информации одате проведения очередного аукциона за 7 календарных дней.
Участниками аукциона являются Центральный банк Российской Федерации содной стороны, и коммерческие банки Российской Федерации с другой стороны.Филиалы коммерческих банков не могут быть участниками аукционов.
Аукционы могут проводиться различными способами: по американской иголландской системам, а также с фиксированной процентной ставкой. Приамериканском способе проведения аукциона заявка удовлетворяется по процентнымставкам, предлагаемым банками. В заявках банков предлагаемая процентная ставкане может быть ниже минимальной, предложенной ЦБ РФ. При этом заявка, в которойпроцентная ставка равна минимальной, удовлетворяется пропорционально остаткунепроданных кредитов. При голландском способе все заявки удовлетворяются попоследней процентной ставке, которая войдет в список удовлетворенных заявок (поставке отсечения). В случае аукциона с фиксированной процентной ставкойудовлетворяются все заявки. По такой ставке, однако, при превышении общей суммызаявок над объемом кредита, предложенного к аукциону, заявки удовлетворяютсячастично. Степень удовлетворенных заявок соответствует отношению общего объемааукционного кредита к их сумме заявок.
К участию в аукционе Главное территориальное управление (Национальныйбанк) допускает коммерческие банки, проработавшие до момента подачи заявки неменее года. Коммерческие банки, участвующие в аукционе, обязаны соблюдатьустановленные ЦБ РФ нормативы и другие требования.
Кроме того, условием включения заявки в аукцион является соблюдениекоммерческим банком при ее составлении следующих критериев:
· общая задолженностькоммерческого банка по всем аукционным кредитам рефинансирования с учетомкредита, запрашиваемого на данном аукционе, не должна превышать двукратнуювеличину капитала банка;
· один банк не может запроситьболее 25% предложенного объема кредита на данном аукционе;
· общая задолженностькоммерческого банка по всем аукционным кредитам с учетом кредита,запрашиваемого на данном аукционе, не должна превышать 10% всей задолженностипо кредитам, предоставленным коммерческим банком своим клиентам, без учетакредита, предоставленного другим банкам.
О результатах аукциона,максимальной и минимальной процентных ставках при американском способе веденияаукциона, ставке отсечения при голландском способе и проценте сокращения суммызаявок при аукционе с фиксированной ставкой сообщается коммерческим банкам вдень проведения аукциона.
На следующий день после аукциона Главное территориальное управление(Национальный банк) заключает кредитные договоры с коммерческими банками,заявки которых были удовлетворены. В кредитном договоре предусматриваются суммаи срок кредита, процентная ставка, залог, а также право бесспорного списаниясредств с корреспондентского счета при наступлении срока возврата кредита всоответствии со срочным обязательством, выданным коммерческим банком.
При заключении кредитного договора Главное территориальное управление(Национальный банк) обязано проверить наличие у коммерческого банка указанногов договоре залога. В случае наступления срока погашения кредита и отсутствиясредств на корреспондентском счете коммерческого банка задолженность поаукционному кредиту и проценты по ней переносятся на счет просроченных ссуд, аЦБ РФ приобретает право обратить в общеустановленном порядке взыскание долга засчет реализации залога. Возникновение просроченной задолженности влечет засобой потерю коммерческим банком права участия в аукционе в течение трехмесяцев с момента погашения ссуд.
Кредитные аукционы проводятся преимущественно в Москве. Это облегчаетучастие в аукционе всех коммерческих банков России. Но они могут проводиться идецентрализованно территориальными управлениями (национальными банками).
Ломбардный кредит. Этоформа рефинансирования, при которой ЦБ РФ предоставляет ссуды под залог. Вотличие от ссуд, обеспеченных недвижимостью (ипотека), ломбардные операцииявляются ссудами под залог движимого имущества. Предметом залога выступают впервую очередь надежные ценные бумаги, котируемые на бирже. Ссуды выдаются впределах определенной части их курсовой стоимости, ибо возможно падение курса.Наряду с государственными обязательствами в залог могут приниматься векселя.
Список ценных бумаг, принимаемых к залогу, определяется ЦБ РФ. Это, какправило, государственные ценные бумаги, но в отдельных случаях могут быть икорпоративные ценные бумаги.
ЦБ РФ устанавливает в целом по стране и для каждого Главноготерриториального управления (Национального банка) лимит ломбардного кредита.
Важное значение в процессе кредитования имеют формирование портфеляпередаваемых в залог ценных бумаг и порядок их учета. Для этого используютсясчета «Депо». Такие счета служат для отражения всех операций, связанных схранением ценных бумаг. Счета «Депо» ведутся в депозитариях, т.е. ворганизациях, которым предоставлено право хранения и учета акций, облигаций идругих ценных бумаг.
Портфель ценных бумаг представляет собой перечень всех ценных бумаг, принадлежащихкоммерческому банку. Из него формируется портфель, в который входит толькосовокупность закладываемых ценных бумаг. Сама залоговая операция осуществляетсяпутем перевода стоимости портфеля со счета «Депо» коммерческого банка на счет«Депо» ЦБ РФ в одном из уполномоченных депозитариев. Содержание портфеляпредварительно согласовывается с местным управлением ЦБ РФ.
Ломбардный кредит предоставляется на основе ежегодно заключаемогогенерального кредитного договора. В нем предусматриваются принципиальныеусловия кредитования. Каждая ссуда предоставляется на срок до 30 дней иоформляется составлением отдельного кредитного соглашения. Одновременнокоммерческий банк должен выдать обязательство о погашении ссуды в обусловленныйсрок и передать территориальному органу ЦБ РФ доверенность на право реализацииценных бумаг, принятых в залог, если ссуда не будет возвращена в срок.
Ломбардный кредит предоставляется в размере до 75 % рыночной стоимостиценных бумаг, принятых в залог. Центральный банк ежедневно следит за рыночнойценой этих бумаг. При снижении их стоимости коммерческий банк обязансоответственно увеличить сумму залога путем перечисления со своего счета «Депо»на счет «Депо» ЦБ РФ дополнительного количества ценных бумаг. В противномслучае Главное территориальное управление (Национальный банк) взыскиваетнедостающую сумму обеспечения.
В тех ситуациях, когда рыночная цена залогаувеличивается, коммерческий банк вправе вернуть на свой счет «Депо»дополнительно возникшее обеспечение.
Как уже отмечалось, ломбардный кредит выдается на конкретный период, нокоммерческий банк может вернуть ссуду досрочно и возвратить в свое распоряжениезаложенные ценные бумаги. За пользование ломбардным кредитом коммерческий банкплатит процент, ставка которого утверждается ЦБ РФ. Он может ее менять взависимости от конкретных задач кредитно-денежной политики. Однако по ужеоформленному ломбардному кредиту ставка не пересматривается. При наступлениисрока возврата кредита соответствующая сумма без согласия коммерческого банкасписывается с его корреспондентского счета в расчетно-кассовом центре ЦБ РФ.
Правом получения ломбардного кредита пользуются банки, которые отвечаютопределенным условиям. До обращения за кредитом они должны успешнофункционировать не менее 1 года, соблюдать установленные нормативы,своевременно перечислять деньги в резервные фонды ЦБ РФ и представлять ему всрок и в полном объеме отчетность. Достоверность отчетности и соблюдение правилбухгалтерского учета подтверждаются аудиторской организацией.
На момент выдачи ломбардного кредита коммерческий банк не может иметьпросроченную задолженность по ранее полученным от ЦБ РФ ссудам.
Территориальные управления и национальные банки ЦБ РФ стали практиковатьвыдачу ломбардных кредитов только с 1995 года.
Переучетный кредит. Это способрефинансирования, базирующийся на использовании векселей. Вексель применяется вфинансовых системах разных стран как инструмент оформления кредита,предоставляемого поставщиком покупателю в товарной форме. Преимущество егозаключается в соединении в нем двух важнейших функций — кредитной и расчетной.Как расчетный инструмент вексель может эффективно заменять в обороте деньгиблагодаря возможности его передачи по индоссаменту. Важным преимуществомвекселя является то, что все лица, участвующие в процессе индоссамента, несутперед последним его владельцем ответственность за погашение вексельного долга.
Это обстоятельство сделало вексель привлекательным для коммерческихбанков. Они практикуют покупку у своих клиентов векселей, основанных нареальных товарных сделках.
Распространение практики учета векселей коммерческими банками привело кразвитию переучетных операций центральных банков.
С помощью механизма переучета векселей ЦБ РФ осуществляет свою дисконтнуюполитику, т. е. определяет условия, на которых онпокупает векселя и предоставляет коммерческим банкам кредиты в порядкерефинансирования. В частности, он устанавливает:
· цену предоставления кредита —переучетной ставки;
· количественные рамкидисконтной политики;
· качественные требования кпереучетным векселям.
Определяя свою переучетную ставку,Центральный банк косвенно воздействует на ставки коммерческих банков.Количественные ограничения при переучете векселей означают определение ЦБ РФлимитов вексельного переучетного кредитования для коммерческих банков. Взависимости от требований кредитной политики и состояния коммерческого банка,ЦБ РФ может снижать или увеличивать лимиты вексельного кредитования. Это вконечном счете влияет на размеры свободных ликвидных средств банков.
Проведение операций по переучету векселейпредприятий является одним из перспективных направлений деятельности ЦБ РФ.Такой способ рефинансирования представляется наиболее надежным и приемлемым длятекущего кредитования оборота отраслей промышленности и сельского хозяйства. Онспособствует уменьшению потребности предприятий в оборотных средствах,ускорению их оборачиваемости, т.е. повышению эффективности производства. В своюочередь ЦБ РФ получает инструмент экономического воздействия на Денежно-кредитнуюполитику.
Коммерческий кредит может трансформироваться в банковский двумя методами.Первый — банк учитывает (переучитывает) вексель; второй — векселедержательполучает ссуду, предоставляя в качестве залога вексель.
При первом методе банк покупает вексель на период до наступления срокаплатежа. Платеж по векселю будет производитьсятрассатом в пользу банка согласно вексельной сумме, по номиналу ценнойбумаги. Продавец же векселя получит от банка сумму согласно цене векселя. Ценавекселя – вексельная сумма за минусом дисконта. Дисконт – процентный доходпокупателя векселя. Таким образом, вексельная цена меньше вексельной суммы насумму дисконта.
Учет векселя (его продажа банку) осуществляется путем индоссамента на имябанка. Предъявитель векселя к учету становится одним из должников по этомувекселю, а банк, принявший вексель на учет (купивший его), становитсякредитором-векселедержателем переведенного на него векселя. Учитывая в банкевексель, клиент банка получает взамен деньги, т.е. возрастает уровень еголиквидности, и он избавляется от залога по возврату банку полученной суммыденег. Однако если трассат не может оплатить вексель вследствие финансовогосостояния, то по векселю платит его продавец.
В ином порядке происходит купля-продажа – учет и последующая перепродажавекселя ЦБ РФ, т.е. переучет векселей. В практике российских банков на учет вкоммерческих банках и для переучета в ЦБ РФ принимаются пока простые векселя.Здесь банк, принявший на учет вексель, становится его владельцем. Продавецвекселя, получивший деньги в размере вексельной цены, обязан к установленномусроку выкупить его по номиналу (вексельной сумме).
Рассмотрим порядок переучета простого векселя. Прежде всего клиенткоммерческого банка, выступивший как векселедатель, выписывает вексель наобслуживающий его коммерческий банк. Банк указывается как получатель вексельнойсуммы.
Коммерческий банк покупает (учитывает) вексель, уплачивая векселедателювексельную цену, при этом коммерческий банк должен убедится, что векселедательпредъявлял ему вексель, за которым стоят реальная отгрузка или оказанные услугив соответствии с договором поставки продукции, оказания услуг или выполнениеработ. Коммерческий банк учтенный им вексель предъявляет для переучета в ЦБ РФ.
Непосредственно операции по переучету векселей выполняет территориальноеуправление ЦБ РФ.
ЦБ РФ устанавливает лимит переучетного кредита по каждому своемутерриториальному управлению, которое заключает с коммерческим банком договор овексельном кредитовании.
Территориальное управление Банка России принимает к переучету векселякоммерческих банков, если вексельная сумма составляет не менее 100 млн. руб.Вексель покупается у коммерческого банка (переучитывается) на условияхобратного его выкупа.
Переучетный кредит предоставляется путем зачисления денег в размересогласованной цены векселя на корреспондентский счет коммерческого банка. Дляполучения переучетного кредита коммерческий банк заблаговременно устанавливаетконтакт с Главным территориальным управлением с тем, чтобы оно имело не менее 5рабочих дней для анализа и оценки платежеспособности предприятия-поставщика(векселедателя).
Операция обратного выкупа векселей коммерческим банком проводится непозднее чем за 2 рабочих дня до наступления срока платежа по векселю.
ЦБ РФ покупает (переучитывает) векселя предприятий-поставщиков укоммерческих банков по устанавливаемой ЦБ РФ ставке переучетного кредита.Однако, если коммерческий банк не выкупит вексель, т.е. не погасит переучетныйкредит в срок, он платит процент в размере 1,3 учетной ставки Банка России.
Погашение переучетного кредита при наступлении срока (его выкупкоммерческим банком) производится путем списания в бесспорном порядке средств скорреспондентского счета банка. После списания средств эти векселя возвращаютсякоммерческому банку. Вексель возвращается также после перечислениязадолженности по переучетному кредиту на счет просроченных ссуд. Это можетиметь место, когда в день наступления срока выкупа векселя на корреспондентскомсчете нет или недостаточно денег. Товарность векселя и финансовое состояниевекселедателя подвергаются тщательному контролю.
Существует мнение, что в операциях по переучету векселей имеетсянеоправданное дублирование в работе коммерческого банка и ЦБ РФ. Например, коммерческиебанки в силу своей экономической заинтересованности систематически изучаютплатежеспособность своих заемщиков, включая и векселедателей, на основепериодического анализа их бухгалтерской отчетности, регулярно представляемой вкоммерческий банк.
Эти же вопросы систематически изучаются и территориальным управлением ЦБРФ. Более того, когда коммерческий банк обращается с просьбой переучестьвексель, под который уже выдан учетный кредит, он обязан представить в Главноетерриториальное управление балансы предприятий поставщиков (векселедателей) иотчеты о финансовых результатах и их использовании. Все документы должны бытьзаверены органами Государственной налоговой инспекции.
По предприятиям-поставщикам, векселя которых коммерческим банком впервыепредъявляются к переучету, балансы и отчеты о финансовых результатахпредставляются за последний отчетный год и за каждый квартал (месяц) в текущемгоду.
Коммерческий банк, прежде чем принять на учет вексель, проверяет его инесет ответственность за товарность предъявленного векселя. Если коммерческийбанк выявит факт получения кредита под бестоварный вексель, то учетный ипереучетный кредит должны быть немедленно погашены с применениемсоответствующих санкций к векселедателю. Вместе с тем по требованию территориальногоуправления ЦБ РФ коммерческий банк обязан представлять информацию о товарнойоснове векселя: договор поставки продукции, выполнения работ, оказания услуг,отгрузочные документы и др.
Территориальные управления предоставляют переучетный кредит темкоммерческим банкам, которые в соответствии с лицензией имеют корреспондентскиесчета в соответствующем рассчетно-кассовом центре и отвечают следующимтребованиям:
· соблюдают установленныеБанком России экономические нормативы;
· своевременно и полновыполняют требования банка в формировании резервов;
· не имеют просроченнойзадолженности по ранее полученным в ЦБ РФ ссудам;
· располагают аудиторскимзаключением по годовому отчету.
ЦБ РФ может устанавливать дополнительные требования к коммерческим банкам.
Представляется дискуссионным считать операцию по учету векселей кредитнойоперацией. Дело в том, что ссуда имеет место там, где передача денегосуществляется на срок и на условиях возврата, односторонне и не в обмен натовар. Учет векселя, по существу, не является ссудой и выступает как акткупли-продажи, когда речь идет об учете переводного векселя с его последующейперепродажей. В случае учета банком такого векселя это означает, что он сталего собственным, и банк может перепродать его другому лицу. Если же речь идет осоло-векселе, то это покупка с последующим выкупом.
Организация наличного денежного обращения. (агрегат МО). Оно представляет собой регулирование обращения наличныхденег, эмиссию, организацию их обращения и изъятия из обращения, осуществляемыеЦБ РФ.
В условиях, когда в России, по существу, был один Государственный банк,для его филиалов не существовало проблемы кредитных ресурсов, ибо ониавтоматически создавались благодаря функционированию системы межфилиальныхоборотов. В этот период Правительство строго планировало и лимитировалопревращение депозитной эмиссии в банкнотную, т.е. превращение безналичных денегв наличные, ибо в России бытовало мнение, что в денежном обращении циркулируюттолько наличные деньги, а движение по банковским счетам — это лишь обращениебанковских записей, а не денег.
В США и других капиталистических странах в начале 20-го столетияэкономисты также считали деньгами лишь банкноты и металлические деньги. Впоследующие годы в этих странах уже не проводилось экономического различиямежду наличными и безналичными деньгами. Различия сводились к техническойстороне проблемы и связанных с ней издержек обращения. Объективные условияперехода России к рыночным отношениям и создание соответствующих коммерческихбанков стимулировали идентичный с другими развитыми странами подход к оценкекомпонентов денежной массы в обращении.
Вместе с тем нужно иметь в виду, что в развитых капиталистических странахдоля наличных денег в общей денежной массе находится на уровне 5-10%. В Россииудельный вес наличных денег в их общей сумме пока что неуклонно возрастает. Этосвязано с относительно низким уровнем развития по сравнению с другими странамисистемы безналичных платежей.
В 1995 г. произведены крупные капитальные вложения как со стороны ЦБ РФ,так и со стороны коммерческих банков по созданию материально-технической базысущественного расширения системы безналичных расчетов, в том числе и снаселением. Это позволит сократить объемы наличной части денежной массы.
В настоящее время ЦБ РФ проводит прогнозные расчеты кассовых оборотов,целью которых является определение потребности в наличных деньгах по стране вцелом, по регионам и по банкам. В таких расчетах определяются объем и источникипоступления наличных денег в кассы коммерческих банков и оборотные кассы ЦБ РФ,размеры и укрупненные направления выдачи наличных денег предприятиям,организациям, учреждениям и гражданам, а также налично-денежный эмиссионныйрезультат, т. е. сумма выпуска или изъятия наличных денег из обращения.
ЦБ РФ утвердил Положение, регулирующее операции с наличными деньгами,оно, в частности, предусматривает установление для каждой организации лимитовналичных денег в кассах. Лимит остатка денег в кассе устанавливаетсяобслуживающим банком всем предприятиям независимо от организационно-правовыхформ и сферы их деятельности, включая бюджетные. Лимит остатка кассысогласовывается с руководителем предприятия. Но при необходимости по егопросьбе или в других случаях лимит пересматривается.
Предприятия имеют право хранить в своих кассах наличные деньги сверхустановленных лимитов только для оплаты труда, выплаты пособий по социальномустрахованию и стипендий не свыше 3 рабочих дней (для предприятий, расположенныхв районах Крайнего Севера и приравненных к ним местностях, — до 5 дней),включая день получения денег в банке. Запрещается оплачивать наличными деньгамисделки на сумму более установленных ЦБ РФ лимитов. Все расчеты междуюридическими лицами сверх этой суммы должны производиться только в безналичномпорядке.
Деятельность ЦБ РФ в области регулирования денежного обращения ииспользования его в качестве инструмента стабилизации экономики непосредственносвязана с вхождением России в международное экономическое сообщество исодействием с его стороны развитию российской экономики.
Характерно в этом отношении сотрудничество ЦБ РФ с Международным валютнымфондом (МВФ). Россия стала членом МВФ в 1992 г. Этот фонд через ЦБ РФфинансирует государственные программы борьбы с высокой инфляцией и общейвалютно-финансовой нестабильностью. Фонд оказывает помощь по преодолениюэкономического кризиса тому или иному государству лишь при безусловномсоблюдении строгой бюджетно-финансовой дисциплины.
Такие условия для правительства-заемщика сводятся к резкому сокращениюбюджетного дефицита и уровня инфляции, соответствующему сокращению ростаденежной массы и применению ставок по кредитам выше уровня инфляции. Длявыполнения этих условий правительство составляет программу экономическогооздоровления и проект очередного бюджета. Базируясь на этих документах, МВФвыдает кредиты.
Первая серия кредитов была предоставлена России на системныетрансформации. Цель кредитов заключалась в поддержке политики реформ наначальном, наиболее трудном этапе перехода от тоталитарной экономики крыночной. Сейчас сотрудничество с МВФ позволяет рассчитывать на получениефинансовой помощи от ведущих капиталистических государств, входящих в «большуюсемерку». Кроме того, без сотрудничества с МВФ вряд ли возможно привлечение вкрупных размерах иностранных инвестиций для стабилизации рубля и подъемаэкономики.
Платежная система Банка России и организация безналичныхрасчетов. Платежная система как совокупность организационных форм,инструментов и процедур, способствующих обращению денежных средств, имеетбольшое значение для осуществления Банком России эффективной денежно-кредитнойполитики. Порядок, формы и правила расчетов в Российской Федерации являютсяобязательными для всех субъектов хозяйствования, предприятий, организаций инаселения. Формы безналичных расчетов определены Гражданским кодексомРоссийской Федерации.Основными формами безналичныхрасчетов являются расчеты платежными поручениями, в меньшей степени применяютсярасчеты платежными требованиями (по инкассо), расчеты аккредитивами и чекамиприменяются незначительно.
Часть расчетов юридических ифизических лиц осуществляется посредством платежных карт, их применениеполучает все большее развитие. Коммерческие банки выпускают собственныеплатежные карты, карты российских систем (STB Card, Union Card, ЗолотаяКорона), а также международные платежные карты, в частности VISA,Eurocard/MasterCard, Diners Club, JCB и American Express.
Банк России проводит политикуобеспечения бесперебойности функционирования системы расчетов, еебыстродействия и надежности.
Большая часть платежейосуществляется через расчетную сеть Банка России.
По данным на начало 1997 года,на территории России функционировало 1500 расчетно-кассовых центров и другихучреждений Банка России, осуществляющих расчетное обслуживание 2530 кредитных организаций,6116 их филиалов, а также счетов бюджетов всех уровней и государственныхвнебюджетных фондов, органов федерального казначейства и других юридических лицв случаях, предусмотренных законодательством.
Банком России издан«Справочник банковских идентификационных кодов участников расчетов натерритории Российской Федерации» («Справочник БИК РФ»), которыйсодержит информацию о наименовании кредитной организации-участнике расчетов, еебанковском идентификационном коде, корреспондентском счете в Банке России,местонахождении и др. «Справочник БИК РФ» периодическикорректируется.
Кредитные организации,расположенные на территории Российской Федерации (резиденты), имеющие лицензиюЦентрального банка Российской Федерации на совершение банковских операций,открывают только один корреспондентский счет в одном из учреждений Банка России(расчетно-кассовом центре или операционном управлении), которое осуществляет ихобслуживание. Филиалы кредитных организаций имеют корреспондентские субсчета,но некоторые филиалы осуществляют расчеты только через корреспондентский счетголовного банка.
Для осуществления безналичныхрасчетов юридическим и физическим лицам открываются счета в коммерческихбанках, в особых случаях счета юридическим лицам также могут быть открыты вучреждениях Банка России. Расчеты клиентов учреждений банков с клиентами другихучреждений банков, их расчеты с бюджетом и внебюджетными фондами производятсячерез корреспондентские счета. Что касается расчетов между клиентами одногобанка, то они проводятся списанием или зачислением средств на соответствующиесчета клиентов, минуя корреспондентский счет банка.
Расчеты между одногороднимибанками, или банками, обслуживаемыми одним вычислительным центром, частоорганизуются через счет взаимных расчетов. Вся информация по расчетно-денежнымдокументам, обработанная в установленном порядке в коммерческом банке, вводитсяв ЭВМ. На корреспондентском счете банка в расчетно-кассовом центре отражаетсятолько сальдо проведенных операций. Такие расчеты представляют собой видлокального клиринга.
Расчеты междурасчетно-кассовыми центрами по операциям кредитных организаций, а также по ихсобственным операциям осуществляются через счета межфилиальных оборотов (МФО).Средством межфилиальных расчетов являются авизо по МФО.
Правильность совершениярасчетов со стороны расчетно-кассовых центров подтверждается совпадениемначальных и ответных оборотов в процессе квитовки, т.е. сопоставления каждогоответного провода с начальным.
Платежи осуществляются приналичии и в пределах средств на корреспондентских счетах. Не исключенаситуация, когда у банка не достает средств, в этом случае очередность списаниясредств с корреспондентских счетов банков по платежам клиентов, располагающихнеобходимыми ресурсами, а также по собственным платежам банков производится вочередности, установленной Гражданским кодексом Российской Федерации.Неоплаченные расчетные документы при этом помещаются в картотеку ккорреспондентскому счету кредитной организации.
Платежи осуществляютсяпочтовым и телеграфным способом (бумажная технология) и электронным способом(безбумажная технология). Доля электронных платежей в течение 1996 годаувеличивалась по количеству и сумме проведенных документов за счет снижениядоли почтовых и телеграфных платежей.
Общий срок безналичныхрасчетов установлен Федеральным Законом «О Центральном банке РоссийскойФедерации (Банке России)» и не должен превышать двух операционных дней впределах субъекта Российской Федерации и пяти операционных дней в пределахРоссийской Федерации.
Часть межбанковских расчетов,а именно расчетов многофилиальных банков, в том числе по перераспределениюкредитных ресурсов, осуществляется между головным банком и его филиалами имежду филиалами банков с отражением на их балансовых счетах. Внутрибанковские расчетыдинамично развиваются.
Межбанковские расчетыосуществляются также через корреспондентские счета, открываемые в другихбанках. Порядок открытия и режим функционирования корреспондентского счетаодного банка в другом определяется по соглашению между ними.
Операции, проводимые покорреспондентским счетам банков -корреспондентов, делятся, главным образом, надва вида: операции, основывающиеся на обслуживании клиентов, и собственныемежбанковские операции. К первым относятся операции по коммерческим сделкамклиентов; вторые включают кредитные операции, операции по покупке и продажевалют, по торговле ресурсами на денежном рынке и др. Банки, имеющие развитуюкорреспондентскую сеть, способны осуществлять расчеты с максимальной скоростьюи образуют собственные расчетные системы.
Развитие корреспондентскихотношений зависит от различных факторов: взаимных потоков платежей, цены испроса на рынке кредитных ресурсов, возможности участия в торгах нарегиональных валютных биржах и других.
Расчеты между банками — корреспондентамисоставляют значительную часть всего платежного оборота России. Таким способомсовершается большая часть расчетов с банками стран СНГ и зарубежными банками.
Еще одним способоммежбанковских расчетов являются расчеты через клиринговые палаты, какнегосударственные, так и действующие на базе расчетно-кассовых центров БанкаРоссии.
В основу принципов проведенияклиринговых операций положены две возможные модели. Первая — безпредварительного депонирования средств на счетах банков-участников расчетов вклиринговом учреждении. Окончательный расчет в этом случае осуществляетЦентральный банк Российской Федерации. Вторая модель — с предварительнымдепонированием средств на счетах банков-участников в клиринговом учреждении.Расчетным агентом по такой схеме является само клиринговое учреждение.
По первой модели в 1997 году вМоскве начинает работать Клиринговая палата Межбанковского финансового дома. Повторой модели, по данным на конец 1996 года, действовало 6 клиринговыхучреждений, расчеты через них осуществляли 143 кредитные организации и филиала.Удельный вес расчетов, осуществляемых через них, в настоящее время невелик.Банк России играет определяющую роль в разработке принципов организацииклиринговых операций и контролирует их соблюдение.
В 1996 году была разработанаСтратегия развития платежной системы России, которая содержит основныедолгосрочные и среднесрочные мероприятия. Они включают создание системырасчетов в режиме реального времени, т.е. переход на качественно новый уровеньпередачи банковской информации, развитие негосударственных расчетных иклиринговых систем с соответствующим регламентированием и надзором за ихдеятельностью, разработку систем стандартизации и сертификации банковскихтехнологий, создание в России условий для внедрения расчетов платежными(пластиковыми) картами.
Основной задачей Департаментаметодологии и организации расчетов является обеспечение эффективного ибесперебойного функционирования системы расчетов на основе проведения единойполитики в области безналичных расчетов.
Деятельность Департаментакасается безналичных расчетов, совершаемых в рублях на территории РоссийскойФедерации. Департамент разрабатывает правила, формы, сроки и стандартыбезналичных расчетов и осуществляет контроль за правильностью прохожденияопераций через расчетную сеть Банка России. Для этого Департамент разрабатываетметодологию идентификации участников расчетов, проводит обследования платежногооборота, анализирует состояние различных расчетных и платежных систем.
Валютное регулирование и валютный контроль. До 1992 г. валютные операции были монополиейгосударства. Вся поступающая в страну валюта в обязательном порядке продаваласьВнешэкономбанку. При необходимости произвести платежи за импорт или длярасчетов по другим операциям Внешэкономбанк продавал валюту в пределахутвержденного для каждого покупателя лимита. Валюта покупаласьи продавалась за рубли по централизованно установленному курсу.
В 1991 г. использовались и публиковались три вида валютных курсов рубля:официальный, коммерческий и специальный. Наряду с ними существовал биржевойкурс. Этот курс определялся на аукционах, которые проводил Внешэкономбанк сноября 1989 г. до мая 1991 г. Всего проведено 19 аукционов, на которыхреализовано свободно конвертируемой валюты на 300 млн. долл. США при заявленномспросе в 1042 млн. долл. США. Средний аукционный курс рубля составлял 22,6 руб.за 1 американский доллар.
Наряду с этими курсами существовал неофициальный курс «черного рынка».Между ними был разрыв в десятки раз. Такое положение не могло продолжаться вусловиях перехода к рыночным отношениям. Возникла объективная необходимостьопределения валютного курса рубля, адекватного таким отношениям.
На валютный курс оказывает влияние множество факторов: состояниеплатежного баланса, состояние экспорта и импорта, доля внешней торговли вваловом внутреннем продукте, дефицит бюджета и источников его покрытия,экономическая и политическая ситуации и др. Реальный в данных конкретных условиях валютный курс может быть определен врезультате свободныхпредложенийпо купле и продаже валюты на валютных биржах.
В 1991 г. в составе Госбанка СССР был создан Центр проведения межбанковскихвалютных операций. В 1992 г. 30 ведущих коммерческих банков и ЦБ РФ учредилиМосковскую межбанковскую валютную биржу в виде акционерного общества закрытоготипа. Уставный фонд был сформирован путем выпуска 2490 именных акции по 100тыс. руб. каждая.
На бирже регулярно определяется курс рубля к доллару США. С 1 июля 1992г. биржевой курс рубля используется ЦБ РФ для официальной котировку рубля киностранным валютам. В 1993 г. началось создание региональных валютных бирж.Первой стала функционировать Санкт-Петербургская биржа. В 1995 г. валютныеоперации стали проводиться на биржах в Новосибирске, Екатеринбурге,Владивостоке, Ростове-на-Дону и др.
В России было допущено наряду с рублем обращение твердой валюты – долларовСША. По разным опубликованным источникам можно сделать вывод что количествообращающихся долларов США составляет по биржевому курсу сумму, значительнопревышающую рублевую сумму наличной денежной массы в России.
Биржевой курс рубля стал наиболее точным индикатором динамики макроэкономических процессов и инструментом воздействия на них. Исходя из роливалютногокурса и его влияния на денежное обращение в стране ЦБ РФ осуществляет валютноерегулирование, организует валютный контроль, публикует курс рубля по отношению киностранным валютам и регламентирует порядок расчетов с иностраннымигосударствами.
Эффективной системой валютного регулирования является валютнаяинтервенция. Она заключается в том, что ЦБ РФ вмешивается в операции навалютном рынке с целью воздействия на курс рубля путем купли или продажииностранной валюты. Для повышения курса рубля ЦБ РФ продает иностранную валюту,для снижения — скупает иностранную валюту в обмен на национальную. ЦБ РФпроводит валютные интервенции для того, чтобы максимально приблизить курс рубляк его покупательной способности и в то же время найти компромисс междуинтересами экспортеров и импортеров.
В некотором занижении курса рубля заинтересованы предприятия сырьевогокомплекса, они обеспечивают основную часть валютной выручки России. В некоторомзавышении курса рубля заинтересованы предприятия, получающие сырье, материалы,комплектующие детали из-за рубежа, а также отрасли промышленности, покапроизводящие продукцию, которая неконкурентоспособна по сравнению с иностраннойпродукцией. Особо актуально это для сельскохозяйственного производства, так какболее чем на 1/3 потребность страны в продовольствииудовлетворяется за счет импорта.
С переходом к свободному определению курса рубля на бирже его курс началснижаться. Это было результатом углубления экономического кризиса в стране.Однако ЦБ РФ благодаря валютной интервенции обеспечил плавное изменение курсарубля и тем самым предотвратил развал денежной системы страны. Курс рубляснизился с 1255 руб. за 1 долл. США в декабре 1993 г. до 3550 руб. в декабре1994 г., до 4640 руб. в декабре 1995 г., до 5515 руб. в декабре 1996 г. и до5919 руб. в декабре 1997 г.
Наряду с валютной интервенцией ЦБ РФ предпринимает ряд административныхмер, позволяющих регулировать валютный курс в направлении, отвечающем.укреплению денежного обращения и повышению эффективности межгосударственныхэкономических отношений. К таким мерам, в частности, относятся:
· решение об обязательнойпродаже части экспортной выручки. Эту продажу осуществляют на валютных биржахэкспортеры через уполномоченные коммерческие банки;
· лимитирование операцийкоммерческих банков по купле-продаже иностранной валюты на валютном рынке. Дляэтого банкам, имеющим валютную лицензию, устанавливается «открытая позиция».Она определяется для банка как разница между суммой иностранной валюты,купленной за свой счет с 1 января отчетного года, исуммой иностранной валюты, проданной банком за свой счет и за тот же период времени;
· разработка ЦБ РФ совместно сТаможенным комитетом России системы методов экономического и административноговоздействия на экспортеров, задерживающих возврат валюты в отечественные банки,что было вызвано оседанием значительной части валюты в иностранных банках;
· установление (как временноймеры валютного регулирования ) верхнего и нижнего пределов колебания курсарубля при операциях на валютном рынке — «валютного коридора».
Введение «валютного коридора» способствуетпроведению регулируемого валютного курса. Нерегулируемая динамика валютногокурса оказывает негативное влияние на развитие внутреннего денежного обращения,на финансовое положение предприятий, осуществляющих внешнеэкономическуюдеятельность, на финансовое положение банков.
«Валютный коридор» позволяет ЦБ РФ обеспечить равномерную и предсказуемуюдинамику валютного курса, увязанную с другими макроэкономическими показателями,в том числе с темпами инфляции и процессом сближения уровня внутренних цен суровнем мировых цен.
Большое внимание ЦБ РФ уделяет регулированию обращения наличнойиностранной валюты. Этот вопрос имеет для России актуальное значение, ибо, поориентировочным данным, на руках у населения имеется 20 млрд. долл. США.
В России запрещается использование иностранной валюты в розничнойторговле.
Предприятия, учреждения, организации не имеют права начислять ивыплачивать в иностранной валюте на территории Российской Федерации физическимлицам, гражданам России заработную плату, премии, любые вознаграждения ивыплаты, связанные с выполнением этими физическими лицами своих трудовыхобязанностей, в том числе при заключении трудового договора или контракта, атакже оплачивать в иностранной валюте услуги физических лиц.
В то же время коммерческие банки имеютправо открывать обменные пункты по совершению официальных операций синостранной валютой. Такие пункты открываются только по месту нахождениякоммерческого банка на всей территории, подведомственной соответствующемуГлавному территориальному управлению ЦБ РФ.
В обменном пункте совершаются следующиеоперации:
· покупка и продажа наличнойиностранной валюты за наличные рубли;
· покупка и продажа платежныхдокументов в иностранной валюте за наличные рубли, а также продажа и оплатаплатежных документов в иностранной валюте за наличную иностранную валюту;
· прием для направления наинкассо наличной иностранной валюты и платежных документов в иностраннойвалюте;
· прием на экспертизу денежныхзнаков иностранных государств и платежных документов в иностранной валюте,подлинность которых вызывает сомнение;
· выдача наличной иностраннойвалюты по кредитным и дебетовым картам, а также прием наличной иностраннойвалюты для зачисления на счета физических лиц в банках, для расчетов покредитным и дебетовым картам;
· обмен (конверсия) наличнойиностранной валюты одного иностранного государства на наличную иностраннуювалюту другого иностранного государства;
· размен платежного денежногознака иностранного государства на платежные денежные знаки того же иностранногогосударства.
Курс покупки и курс продажи наличнойиностранной валюты и платежных документов в иностранной валюте за наличныерубли, а также кросс-курс обмена (конверсии) наличной иностранной валютыустанавливаются банками самостоятельно. Вместе с тем в целях регулированиявнутреннего валютного рынка России и ограничения размеров валютного и курсовогорисков ЦБ РФ может устанавливать предел отклонения курса покупки наличнойиностранной валюты и платежных документов в иностранной валюте за наличныерубли от курса продажи, а также предел отклонения курсов покупки и продажи откурса иностранных валют к рублю, устанавливаемого ЦБ РФ.
Для обеспечения более эффективного определения официального обменногокурса необходим тщательный анализ информации об обменных курсах и объемахторгов на валютных биржах и на межбанковском валютном рынке, а также обоперациях с наличной валютой через обменные пункты. Правительство и ЦБ РФнамерены продолжать придерживаться системы плавающего обменного курса,ограничивая интервенцию на валютном рынке операциями по сглаживанию курсовыхколебаний, адекватными кредитно-денежной программе. Они будут рассматриватьполитику в области обменного курса в свете развития макроэкономическойситуации.
Раздел 2. Банк России и его взаимоотношения
скредитными организациями.
Центральный банк Российской Федерации — высший орган банковскогорегулирования и контроля деятельности коммерческих банков и других кредитныхучреждений. В процессе взаимоотношений с коммерческими банками ЦБ РФ стремитсяк поддержанию устойчивости всей банковской системы и защите интересов населенияи кредиторов. Он не вмешивается в оперативную деятельность коммерческих банков.Однако ЦБ РФ определяет порядок создания новых коммерческих банков,контролирует его соблюдение и выдает лицензию на право осуществления банковскойдеятельности.
Главная задача Центрального банка России заключается в том, чтобыметодами кредитно-денежной политики обеспечить нормальное экономическоеразвитие страны, т. е. соответствие количества денег в обращении потребностямсохранения стабильных цен, росту занятости населения, увеличению количества иповышению качества производства разнообразной продукции, расширениюэкспортно-импортных операций.
Коммерческие банки являются основными каналами практическогоосуществления денежно-кредитной политики Центрального банка. ЦБ РФустанавливает обязательные для коммерческих банков правила проведения ирегулирования кредитных операций и денежного обращения.
Как уже отмечалось, наряду с операциями наоткрытом рынке, рефинансированием, валютным регулированием и другимиэкономическими методами проведения кредитной политики ЦБ РФ использует методформирования обязательных резервов. Это метод прямого воздействия на состояниеденежной массы в обращении.
Резервы представляют собой сумму денег, которую коммерческий банк обязанпостоянно хранить на отдельном счете в ЦБ РФ. Размер обязательных резервов впроцентном отношении к обязательствам банка, а также порядок их депонирования вЦБ РФ устанавливаются Советом директоров. Нормативы резервов не должныпревышать 20% обязательств банка. Они могут быть дифференцированными дляразличных кредитных организаций. Нормативы обязательных резервов не могут бытьединовременно изменены более чем на пять пунктов.
При нарушении утвержденных нормативов обязательных резервов ЦБ РФ имеетправо взыскать в бесспорном порядке с коммерческого банка сумму недовнесенныхсредств, а также штраф в установленном им размере, но не более двойной ставкирефинансирования.
При отзыве лицензии на совершение банковских операций депонированные в ЦБРФ средства используются для погашения долгов кредитной организации передвкладчиками и кредиторами.
Первоначально обязательныеминимальные резервы формировались какгарантия наличия определенного запаса денег, если клиенты потребуют свои вкладыот банка. В настоящее время минимальные резервы играют двоякую роль. Во-первых,они должны удовлетворить интересы вкладчиков, когда при тех или иныхобстоятельствах может начаться отток вкладов из данного банка. Во-вторых, спомощью регулирования суммы резервов регулируются возможности коммерческихбанков выдавать кредиты и, следовательно, влиять на совокупную массу денег вобращении.
Кредитный потенциал коммерческого банка уменьшается настолько, насколькоувеличивается размер его резервов, и увеличивается настолько, насколькоуменьшается размер его резерва в ЦБ РФ.
Формирование минимальных резервов как инструмента кредитно-денежнойполитики впервые было применено в США в 30-е гг., а затем его сталииспользовать центральные банки всех ведущих капиталистических стран. В Россииформирование минимальных банковских резервов началось в 1991 г., тогда былаустановлена единая норма в 2 % без дифференциации по видам вкладов.
Норма обязательных резервов меняется в зависимости от конкретных задачкредитно-денежной политики ЦБ РФ. На их дифференциацию влияет характерпривлеченных коммерческим банком средств. По вкладам до востребования, когдавкладчик счета может в любое время потребовать возврата денег, или по депозитамсо сравнительно коротким сроком хранения устанавливаются более высокие нормы,ибо кредиты, где используются деньги на этих вкладах, выдаются банками на болеедлительный срок. По вкладам с более длительным сроком хранения установленыболее низкие нормы отчисления в резервы.
В 1992 г. в качестве одной из антиинфляционных мер нормыобязательныхрезервов были резко увеличены. Они были установлены: по обязательствамбанка, которые он должен удовлетворять сразу по требованию клиента, — 20%, а повкладам, которые могли быть затребованы обратно после истечения определенногосрока, —15%.
В 1995 г. произошло существенное дифференцирование норм обязательныхрезервов. С 1 января 1996 года применяются следующие нормативы отчислений врезервы:
· счета до востребования исрочные обязательства до 30 дней — 20% ;
· срочные обязательства свыше30 дней до 90 дней—14% ;
· срочные обязательства свыше90 дней — 10% :
· средства на счетах виностранной валюте — 1,5% .
Введенные в 1995 г. нормы, наряду с тем что они продолжали выполнять своюроль сдерживания инфляции, призваны стимулировать наращивание банковскихресурсов для долгосрочных инвестиций. Имеется в виду применение более низкойнормы по вкладам относительно длительного периода хранения, обычно используемымкак источник долговременных вложений.
Резервирование по валютным счетам производитсяв рублях. Это не только стимулирует сокращение рублевой денежной массы, но иоказывает влияние на рост предложений по продаже валюты на валютном рынке, чтов свою очередь оказывает стабилизирующее влияние на курс рубля.
Если до 1995 г. абсолютная сумма перечислений в резерв рассчитываласьисходя из остатков на 1-е число месяца, то в 1995 г. сумма резервов сталаопределяться исходя из среднемесячных остатков по соответствующим пассивнымсчетам.
Размер средств, подлежащих резервированию, определяется ежемесячно исопоставляется с уже перечисленной суммой. Отклонения должны быть урегулированыв течение двух рабочих дней.
При временных финансовых затруднениях, препятствующих своевременномуперечислению денег в фонд обязательных резервов, Главное управлениеЦентрального банка России предоставляет отсрочку коммерческим банкам доочередного регулирования или предоставляет им краткосрочный кредит.
При нецелесообразности предоставления отсрочки или кредита Главноеуправление применяет к коммерческому банку санкции. За задержку перечислений насрок до 5 дней назначается штраф в размере 0,5% за каждый день задержки, а призадержке сверх 5 дней штраф уплачивается из расчета 1% за каждый день задержки.При систематической задержке в перечислении денег может быть применена санкцияв виде увеличения нормы отчислений в резерв.
В 1995 г. значительно расширена база, от которой определяется абсолютныйразмер отчислений в резервы.
В круг объектов резервирования включеныкорреспондентские счета российских и иностранных банков, доходы бюджета, счетапо выдаче клиентам пластиковых карточек, счета в иностранной валюте,невыплаченные переводы из-за границы и аккредитивы.
В результате увеличения базы для расчетов размера суммы, отчисляемой вобязательные резервы, наблюдается абсолютный и относительный рост их остатков вцелом по банковской системе России.
В 1996 году ассоциация российских банков обратилась к Центральному банкус предложением положительно рассмотреть вопрос о начислении процентов посредствам на резервном и корреспондентском счетах.
Центральный банк принял решение, согласно которому не может бытьосуществлено предложение о начислении процентов по средствам, которые внесены врезервный фонд, и по денежным суммам, которые хранятся на корсчетахкоммерческих банков, поскольку Центральный банк в соответствии со своимифункциями не вступает в депозитные взаимоотношения с юридическими лицами, изкоторых возникает обязанность выплаты процентов.
В свете значительного увеличения суммы резервов, а также принимая вовнимание, что более 1/3 всей денежной массы находится обычно накорсчетах и резервных счетах, такое решение представляется спорным.
В перспективе Банк России будет, очевидно, пересматривать систему,нормативы резервирования и порядок использования денег коммерческих банков,которые они хранят на резервном и корреспондентском счетах.
В процессе совершенствования системы резервирования полезно использоватьмноголетний опыт западноевропейских стран и США.
В этих странах для различных типов вкладов существуют различные резервныетребования. Например, в США положено хранить в виде резерва 3% вкладов посчетам на сумму не менее 28,9 млн. долл. и 10 % вкладов выше этой суммы.Срочные же вклады от физических лиц сроком менее полутора лет должны хранитьсяв резерве в пределах 3% их суммы, вклады же со сроком свыше 1,5 лет свободны отрезервных требований.
В Германии установлены прогрессивные ставки резервирования в зависимостиот суммы вкладов. При депозите в размере 10 млн. немецких марок довостребования в резерв вносится 6,6%. Если вклад находится в пределах от 10 до100 млн. немецких марок, то в резерв вносится 9,9%, если он превышает 100 млн.,то сумма резервирования определяется из расчета 12,1%. По срочным депозитамустановлена норма в 4,95% независимо от размера вклада и срока хранения, а посберегательным депозитам — 4,15% .
В США резервы рассчитываются на основе двухнедельного периода. Резервыкоммерческих банков США хранятся в 12 банках Федеральной резервной системы.Суммы на этих счетах сверх нормативов резервирования образуют избыточныерезервы. Они являются объектом межбанковских кредитов.
Коммерческие банки заинтересованы в том, чтобы их избыточные резервы былисведены к минимуму. Они стремятся продать их другим банкам, которые должнывосполнить свои резервы до размера согласно нормативам.
Резервные фонды используются в США и как деньги для текущих платежей.Любой чек, выписанный на депозит в федеральном резервном банке, оплачивается срезервного счета немедленно по предъявлению, в то время как чек, предъявленный ккорреспондентскому счету банка в другом банке, оплачивается некоторое времяспустя, обычно через 1-3 дня. Таким образом, деньги, хранящиеся в резерве,могут быть использованы по мере надобности, а избыточные для данного банкарезервные фонды обращаются на кредитном рынке страны. Средства на счетахрезерва одновременно используются для межбанковских коммуникаций денег.
Следует отметить, что Ассоциация российских банков обращалась с просьбойк Центральному банку России изменить режим регулирования резервного фонда,сделав его более гибким, предоставив возможность банку — владельцу фонда внеобходимых случаях воспользоваться хранящимися здесь деньгами до очередногорегулирования. В ответ на это обращение Центральный банк России сообщил, чтодля денежно-кредитного регулирования и осуществления антиинфляционных мерБанком России за счет депонирования средств коммерческими банками и другимисоздается фонд обязательных резервов.
Средства этого фонда имеют строго целевое назначение и возвращаютсякоммерческому банку только в случае излишне внесенных им денежных средств либопри отзыве у него лицензии на совершение банковских операций для осуществлениярасчетов по его обязательствам. В других случаях возврат или списание средств,депонируемых в фонде обязательных резервов, не производится.
В связи с этим предложение Ассоциации российских банков о разрешении, использоватьв экстренных случаях средства фонда обязательных резервов длярасчетов с вкладчиками и предоставления коммерческим банкам беспроцентных ссудпод часть этих средств Центральный банк считает неприемлемым. Такое решениеносит дискуссионный характер, и в дальнейшем представляется целесообразным егопересмотреть.
Деятельность коммерческих банков затрагивает имущественные и социальныеправа широкого круга граждан, предприятий, организаций, фирм, которые являютсяих акционерами, вкладчиками и кредиторами, поэтому государство в лице своегоЦентрального банка осуществляет наблюдения и контроль за устойчивостью каждогобанка и всей банковской системы. В связи с наличием кредитных связей междукоммерческими банками устойчивость одних непосредственно связана сустойчивостью других.
Банк России устанавливает обязательные для коммерческих банковправилапроведения банковских операций, ведения бухгалтерского учета, составления ипредставления бухгалтерской и статистической отчетности. Для осуществлениясвоих функций Банк России имеет право запрашивать и получать от банковнеобходимую информацию об их деятельности, требовать разъяснений по полученнойинформации.
Для подготовки банковской и финансовой статистики, анализа экономическойситуации Банк России имеет право также запрашивать и получать необходимуюинформацию и у федеральных органов исполнительной власти. Поступившие от банкаданные по конкретным операциям не подлежат разглашению без согласия банка.
Банк России публикует сводную статистическую и аналитическую информацию обанковской системе России.
Лицензированиедеятельности кредитных организаций. Порядокрегистрации и лицензирования кредитных организаций регламентированзаконодательством Российской Федерации, федеральными законами «ОЦентральном банке Российской Федерации (Банке России)», «О банках ибанковской деятельности», Гражданским кодексом РФ, Федеральным законом«Об акционерных обществах», а также нормативными указаниями БанкаРоссии.В настоящее время действующимзаконодательством и Банком России установлены жесткие требования, которыедолжны соблюдаться физическими и юридическими лицами при создании кредитныхорганизаций. При регистрации кредитной организации и согласовании изменений вее уставе и составе участников Банк России уделяет особое внимание вопросамправомерности участия юридических и физических лиц и оплаты ими уставногокапитала, составу руководителей кредитных организаций и их материально-техническомуоснащению.
Учредители — юридические лицадолжны быть зарегистрированы в установленном законодательством порядке, иметьустойчивое финансовое положение и выполнять обязательства перед бюджетами всехуровней за последние три года, а также располагать средствами, удовлетворяющимитребованиям Банка России, для внесения их в уставный капитал кредитнойорганизации.
Для приобретения более 20%акций (долей) кредитной организации требуется предварительное согласие БанкаРоссии.
Формирование уставного капиталаза счет иностранных инвестиций также требует разрешения Банка России.
Вклады в уставный капиталмогут быть в виде денежных средств, материальных активов (банковскоеоборудование и здание, в котором располагается кредитная организация, заисключением незавершенного строительства). Размер неденежной части уставногокапитала не должен превышать 20% в первые два года деятельности кредитнойорганизации и 10% в последующие годы.
Основания и порядок отказа вгосударственной регистрации кредитной организации изложены в статье 16Федерального закона «О банках и банковской деятельности».
Кредитные организации взависимости от спектра выполняемых операций подразделяются на банки инебанковские кредитные организации (ст. 1 Федерального закона «О банках ибанковской деятельности»).
Минимальный размер уставногокапитала для вновь создаваемых банков со 100-процентным участием российскогокапитала и банков, имеющих долю участия иностранных инвестиций, не более 50%уставного капитала, составляет в настоящее время 2,0 млн. ЭКЮ, для небанковскихкредитных организаций — 0,5 млн. ЭКЮ.
Для вновь создаваемых банков сдолей иностранных инвестиций в уставном капитале свыше 50% минимальный размеруставного капитала составляет 5 млн. ЭКЮ.
Для получения лицензии,предусматривающей операции со средствами в иностранной валюте, минимальныйразмер собственных средств (капитала) составляет 5 млн. ЭКЮ (для небанковскихкредитных организаций — 1,25 млн. ЭКЮ).
Кредитным организациям могутбыть предоставлены следующие виды лицензий:
· лицензия на осуществление банковских операций (за исключениемпривлечения во вклады средств физических лиц) со средствами в рублях либо врублях и иностранной валюте;
· лицензия на привлечение во вклады средств физических лиц в рубляхлибо в рублях и иностранной валюте (право привлечения во вклады денежныхсредств физических лиц предоставляется банкам, с даты государственнойрегистрации которых прошло не менее двух лет, при условии устойчивости ихфинансового положения);
· генеральная лицензия, предоставляющая право осуществлять всеоперации в рублях и иностранной валюте, а также открывать в установленномпорядке филиалы за рубежом и/или приобретать акции (доли уставного капитала)кредитных организаций-нерезидентов;
· лицензия (разрешение) на осуществление операций с драгоценнымиметаллами (золотом и серебром). Лицензия выдается Банком России по согласованиюс Министерством финансов Российской Федерации.
Лицензия на правоосуществления операций с драгоценными металлами может быть выдана одновременнос лицензией на осуществление операций в иностранной валюте или после ееполучения.
Уполномоченными банками напроведение операций и сделок с природными драгоценными камнями являются банки,действующие одновременно на основании Генеральной лицензии Банка России на совершениебанковских операций и лицензией на осуществление операций с драг. металлами(либо разрешения на совершение операций с драг. металлами(золотом, серебром)).
При наличии лицензии напроведение банковских операций кредитная организация вправе совершать иныесделки, а также осуществлять деятельность на рынке ценных бумаг в соответствиис федеральными законами.
Кредитные организации,ходатайствующие о расширении своей деятельности, должны иметь устойчивоефинансовое положение, структуру, адекватную предполагаемому направлениюдеятельности, включающую службу внутреннего контроля (внутренний аудит).
Обязательные нормативы деятельности кредитных организаций.
В целяхобеспечения устойчивости банковской системы Центральный банк РоссийскойФедерации разрабатывает для коммерческих банков обязательные нормативы, которыепозволяют оценить состояние капитала, источники ресурсов и их соотношение сактивами.
В декабре 1987 г. Банк международных расчетов, расположенный в городеБазель (Швейцария), учредил международный комитет по определению общихпринципов расчета банковского капитала и классификации активов, их соотношенийс капиталом и другими пассивами. В состав комитета вошли представителицентральных банков 12 развитых стран мира. В следующем году комитет утвердилсоответствующие международные рекомендации.
Россия пока в работе этого комитета не участвует. Вместе с тем БанкРоссии приразработке соответствующих нормативов руководствуетсяпринципами, принятыми Базельским комитетом. Однако содержание компонентов, участвующихв расчетах нормативов, да и сами нормативы отражают специфику настоящего этапаэволюции российской банковской системы. Нормативы разработаны для двух группбанков.
В первую группу входят коммерческие банки, созданные на базе бывшихгосударственных банков, во вторую — не имевшие такой базы, т.е. вновь созданныебанки. Надо полагать, что подобная дифференциация была определена впервоначальный период формирования новой банковской системы.
Действующую в 1991—1994 гг. систему нормативов российских коммерческихбанков отличали следующие моменты:
· установление наряду сдирективными нормативами оценочных; первые обязательны для выполнения всемикоммерческими банками, а вторые используются для анализа их деятельности ифинансового состояния;
· дифференциация нормативов взависимости от типа банка;
· распределение всех активов постепени риска;
· предоставление права главнымтерриториальным управлениям Центрального банка Российской Федерациисамостоятельно устанавливать индивидуальные экономические нормативыкоммерческим банкам, получившим Централизованные кредитные ресурсы, в том числедля выдачи кредитов предприятиям и организациям, осуществляющим досрочный завозтоваров в районы Крайнего Севера;
· возможность установленияЦентральным банком индивидуальных экономических нормативов для некоторых банков— с учетом особенностей кредитования предприятий и организаций, связанных ссезонностью производства и реализации продукции, проведением мероприятий поконверсии, а также в связи с необходимостью поддержать текущую деятельностьпредприятий общегосударственного значения.
В 1992 г. по индивидуальным нормативам работали около 500 банков. С 1995г.дифференциация нормативов в зависимости от типа банка и определение их виндивидуальном порядке отменены. Установленные ЦБ РФ нормативы соответствуютосновным требованиям к коммерческим банкам в промышленно развитых странах. Этообъясняется интеграцией российской банковской системы и мировой банковскойсистемы, что диктует необходимость использования в отечественной практикекритериев организации и регулирования деятельности банков, принятых в странах срыночной экономикой.
Центральный банк Российской Федерацииустанавливает методики определения собственных средств, активов, пассивов иразмеров риска по активам для каждого из нормативовс учетом международных стандартов и консультаций сбанками, банковскими ассоциациями и союзами.
Банк России вправе устанавливать дифференцированные нормативы и методики их расчета по видам банков и иных кредитныхорганизаций. О предстоящем изменении нормативов иметодик их расчета Банк России официально объявляет не позднее чем за месяц доих введения в действие.
Перечень нормативов и порядок их расчета устанавливается Инструкцией№1 Центрального Банка России «О порядке регулирования деятельности кредитныхорганизаций». В связи с введением в действие с 1 января 1998 года новыхПравил ведения бухгалтерского учета в кредитных организациях, расположенных натерритории Российской Федерации, 1 октября 1997 года вышла новая редакцияинструкции №1. Согласно ей устанавливаются следующие обязательные экономическиенормативы деятельности банков:
· минимальный размер уставногокапитала для вновь создаваемых банков;
· минимальный размерсобственных средств (капитала) для действующих банков;
· норматив достаточностикапитала;
· нормативы ликвидности банков;
· максимальный размер риска наодного заемщика или группу связанных заемщиков;
· максимальный размер крупныхкредитных рисков;
· максимальный размер риска наодного кредитора (вкладчика);
· максимальный размер кредитов,гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам (акционерам,пайщикам) и инсайдерам;
· максимальный размерпривлеченных денежных вкладов (депозитов) граждан;
· максимальный размервексельных обязательств банка;
· норматив использованиясобственных средств банков для приобретения долей (акций) других юридическихлиц.
Предельный размер неденежной части уставного капитала; минимальный размеррезервов, создаваемых под высокорисковые активы; размеры процентного, валютногои иных рисков устанавливаются отдельными нормативными актами Банка России.
Группировка активов по степени риска
Экономические нормативы предполагаютопределенные пропорции между активами и пассивами коммерческого банка. Ихсоблюдение призвано обеспечить оптимальные отношения между привлеченными иразмещенными ресурсами с тем, чтобы обеспечивать соответствующий уровеньликвидности банка.
Ликвидность коммерческого банка — это его возможность своевременно и полно обеспечивать выполнение своихдолговых и финансовых обязательств перед всеми контрагентами. Это в своюочередь определяется наличием достаточного собственного капитала банка,оптимальным размещением и величиной средств, размещаемых по статьям актива ипассива баланса с учетом соответствующих сроков.
Таким образом, ликвидность коммерческого банка базируется на постоянномподдержании объективно необходимого соотношения между тремя ее составляющими —собственным капиталом банка, привлеченными и размещенными банком средствами.Здесь необходимо постоянное управление структурными элементами этих трехкатегорий.
Ликвидность можно рассматривать в статике и динамике. Ликвидность в статикесостоит в способности коммерческого банка выполнить свои обязательства передклиентами в данный момент или через короткий предварительно согласованный срок.Это требует, во-первых, использования имеющихся в наличии средств и, во-вторых,оперативного изменения состава вложений в активы в сторону повышения ихликвидности.
Ликвидность в динамике требует постоянного планирования и прогнозированиявозможности выполнить свои обязательства за счет мобилизации собственныхресурсов и привлечения ресурсов со стороны. Каждый банк обязан поддерживатьнеобходимый уровень ликвидности на конкретном отрезке времени и планировать еесостояние в перспективе.
Важное практическое значение имеет соблюдение рекомендуемых обязательныхнормативов. Для расчета как директивных, так и оценочных нормативов активыбанка корректируют исходя из показателей их риска. Банк России рекомендовал всеактивы коммерческих банков распределить на шесть групп исходя из степени рискавложений и возможной потери части стоимости. При этом отдельным категориям игруппам активов присваиваются соответствующие поправочные коэффициенты риска,выраженные в процентах. Например, если конкретному активу соответствуеткоэффициент риска 20%, то это означает, что вероятность надежности возвратаинвестированных сюда денег равна 80% первоначально выданной суммы.
Степень риска невозврата отдельных активов представлена в Приложении 2Как видно из этой таблицы, в первую группу входятактивы, почти полностью исключающие возможность потерь, во вторую группуобъединяются инвестиции с минимальным риском потерь. В третьей — шестой группахпредставлены активы с повышенным риском.
В этой таблице приведены возможные проценты потерь, практически же no конкретным операциям они могут отклоняться в ту или иную сторону. Дажепросроченные ссуды во многих случаях, хотя и с задержками, возвращаются банкам.
В расчете некоторых нормативовиспользуется показатель капитала банка. Понятие капитала банка значительно ширепонятия его уставного капитала.
В состав капитала коммерческого банка входит ряд статей, в том числеуставный капитал, резервный фонд, фонды целевого назначения, а такженераспределенная прибыль. Из суммы этих статей исключаются деньги,инвестированные в паи, акции и перечисленные другим юридическим лицам в порядкеучастия в их хозяйственной деятельности.
Центральный банк Российской Федерации ориентирует коммерческие банки напостепенное доведение к 1999 г. минимального уставного фонда до суммы,эквивалентной 5 млн. ЭКЮ. О всех изменениях минимального размера собственныхсредств (капитала) Банк России официально объявляет не позднее чем за три годадо момента введения таких изменений.
Рост привлекаемых кредитных ресурсов, т.е. рост обязательств банка,предопределяет адекватный рост капитала банка, ибо он является гарантом защитыинтересов индивидуальных вкладчиков и других кредиторов.
Капитал должен быть достаточным, чтобы обеспечить эти интересы.Абсолютная сумма капитала сама по себе не может свидетельствовать о его достаточности,ибо это прежде всего связано с суммой его обязательств. Поэтому ликвидностьбанка, когда ее источником является капитал, определяется относительнымипоказателями перечисленных ниже четырех из девяти экономических нормативов(обозначения и сокращения в формулах могут отличатся от приведенных винструкциях ЦБ РФ). Они рассчитываются по следующим формулам:
К К Р РН-1 = –––––– ; Н-2 = –––––– ; Н-3 = ––––––; Н-9 = –––––– ,
АВР АПР ОВ К
где К—капиталбанка;
Р — размер рискабанка, т.е. совокупная сумма обязательств заемщика банку по кредитам,факторинговым операциям, а также 50% сумм забалансовых обязательств, выданныхбанком в отношении данного заемщика, которые предусматривают исполнение вденежной форме;
АВР — активы банка,взвешенные с учетом степени риска (за вычетом суммы созданных резервов подобесценение ценных бумаг и на возможные потери по ссудам 2 – 4 категорий риска(п. 3.1 инструкции №1 ЦБ РФ));
АПР — активы группыповышенного риска;
0В — все обязательствабанка.
Приэтом из совокупной суммы обязательств заемщика исключаются:
· задолженность по ссудам подзалог государственных ценных бумаг – в размере 90% суммы принятого залога;
· задолженность по ссудам,оформленным залоговыми обязательствами, под реальное материальное обеспечение,свободное от залога по другим сделкам, — в размере 75% суммы остатка;
· задолженность по ссудам, покоторым имеются гарантии третьих лиц с известной платежеспособностью, в томчисле по ссудам, гарантированным Правительством, — в размере 70% суммы остатка;
· задолженность по ссудам сзастрахованным кредитным риском — в доле, пропорциональной удельному весустраховой суммы в общей сумме выданной ссуды, уменьшенной на 20 процентныхпунктов;
· задолженность поставщиков поссудам под залог векселей покупателя, по которым имеется гарантия банкапокупателя, — в размере 60% суммы остатка;
· задолженность по ссудам подзалог переводных векселей, акцептованных плательщиком, по которым имеетсяаваль, — в размере 50% суммы остатка; другие обязательства, возникающие наоснове операций по учету векселей, — в размере 40% суммы остатка;
· задолженность по ссудам подзалог акций предприятий и банков, зарегистрированных на фондовой бирже, — вразмере 40% суммы остатка.
Норматив Н-1 вводитограничения на общую сумму активных операций с учетом степени риска иимеющегося капитала. Не выходя за рамки этого норматива, банк может менятьструктуру активных операций, ориентируясь на активы с минимальным риском ивысокой доходностью. В дополнение к нормативу Н-1 используется оценочный нормативН-2. Он ориентирует банк на ограничение выдачи кредитов с повышеннымриском. При сравнении суммы таких кредитов с капиталом он должен быть равен илипревышать 10% суммы активов с повышенным риском. Норматив Н-Зпоказывает, каков минимум капитала относительно всех привлеченных средств,абстрагируясь при этом от их размещения по позициям активов. Этот же нормативопределяет предел привлечения средств в качестве кредитных ресурсов.
Таким образом, условием увеличения суммы кредитных ресурсов являетсяувеличение капитала банка.
В количественном отношении этот показатель в России существенно неотличается от принятых за рубежом. Так, соотношение собственных и общей суммызаемных средств установлено: в США — 1:20, Англии — 1:20, Люксембурге — 1:33.
В некоторых странах (например, во Франции, Германии) соблюдениесоотношения собственных и общей суммы заемных средств законом непредусматривается. Здесь ограничиваются пределы кредитных операций иопределяется соотношение их общего объема и собственных средств. В частности,во Франции сумма всех кредитов, предоставленных банком, не должна превышатьболее чем в 20 раз его собственные средства.
Несмотря на методические различия определения этого показателя в разныхстранах, общим является его расчет с использованием данных о собственныхсредствах банка как гарантии его надежности.
Для наблюдения за деятельностью коммерческих банков Центральный банкРоссийской Федерации использует наряду с нормативами достаточности капиталагруппу нормативов ликвидности. Они рассчитываются с использованием следующихформул:
КРО ЛА ЛА ЛА АК1
Н-4 = –––––– ; Н-5 = –––––– ; Н-6 = ––––––; Н-7 = ––––––; Н-8 =–––––– ,
ОС ОС АК СОВ ОБ1гдеКРО – сумма кредитов;
ОС – общая сумма расчетных, текущих счетов, вкладов идепозитов;
ЛА – ликвидные активы. К активам банка в ликвиднойформе относятся денежные средства в кассе банка, в пути, средства на счетахюридических и физических лиц, средства на счетах у иностранных банков, средствана корреспондентском счете банка, приобретенные банком государственные ценныебумаги, кредиты, выданные банком, и другие платежи в пользу банка, подлежащиепогашению в течение ближайших 30 дней;
АК – общая сумма активов банка;
СОВ – сумма обязательств банка по счетам довостребования. Сюда включаются остатки средств на расчетных, текущих счетахпредприятий, организаций, граждан, занимающихся индивидуальной трудовойдеятельностью вклады, депозиты, межбанковские кредиты с истекающим сроком пoгaшения до 30 дней, а также гарантии, выданные банком, со сроком ихисполнения в течение ближайших 30 дней;
АК1 – активы банка со сроком погашения более 1 года;
ОБ1 – обязательства банка со сроком погашения более 1года.
Норматив Н-4 показывает степень загрузки источников, за счеткоторых выданы кредиты. Норматив Н-5 ориентирует на то, чтобы постоянноподдерживать минимальную готовность вернуть деньги, т. е. выполнить своиобязательства перед клиентом. Дело в том, что деньги клиентов, числящиеся на их pacчетных и текущих счетах, а также внесенные во вклады или в виде депозитовкак правило, использованы банком для активных операций.
Норматив Н-6 ориентируетбанк на формирование своих активов так, чтобы доля ликвидных активов в общейсумме активов поддерживалась на должном уровне. Соблюдение норматива Н-7обеспечивает возможность выполнить свои обязательства, если деньги для этогопотребуются в течение ближайшего периода, т.е. в сроки от одного-двух дней доодного месяца. В состав этих обязательств включаются не только обязательства,числящиеся на его балансе, но и гарантийные обязательства, выданные другимбанком. Обязательства банки могут выдавать с таким расчетом. чтобы их суммабыла в пределах суммы банковского капитала.
Превышение норматива Н-7 свидетельствует о том, что банк дляформирования многорискованных и многодоходных активов использует ресурсы, которыемогут быть направлены на вложение в более доходные активы. Для соблюдения нормативаН-8 банку необходимо поддерживать nponopцию между инвестициямина срок более 1 года и ресурсами, которые будут находиться в его распоряжениитакже более 1 года.
Норматив Н-8 отражает обстоятельство, при котором банк первой группыможет иметь задолженность по долгосрочным ссудам, в 1,5 раза превышающим егоресурсы, со сроком погашения более 1 года.
Практика показывает, что норматив Н-8 у большинства российских банковзначительно ниже утвержденного Банком России. Это следствие недоиспользованияпотенциала долгосрочного инвестирования.
Проблемы расширения банками долгосрочных инвестиций приобрели в условияхукрепления рыночных отношений актуальное значение, однако, как свидетельствуетнорматив Н-8, банки не проявляют активности в корректировке инвестиционногопортфеля в сторону долгосрочных инвестиций.
Сокращение инвестиций усиливает кризисные явления в отраслях,ориентированных прежде всего на внутренний рынок. Сокращается выпуск товаровширокого потребления. Очевидно, Центральному банку Российской Федерациисовместно с Правительством России целесообразно дополнительно применить соответствующиестимулы.
Например, исключить из базы для расчета резервов сумму ресурсов,используемых для долгосрочных инвестиций, или же уменьшить абсолютную суммурезервирования на сумму, определяемую как доля долгосрочного кредита. Возможноисключение из базы по расчету налога на прибыль суммы маржи по долгосрочнымоперациям.
Норматив Н-9. Этотнорматив ранее предусматривал, что риск на одного заемщика не может, какправило, превышать определенный процент от собственных средств банка. Если этотлимит превышен, то риск считается крупным.
До 1995 г. максимальный размер крупного риска был равен размеру капиталабанка. Начиная с 1995 г., крупным кредитным риском является объем кредитов,гарантий и поручительств в пользу одного клиента в размере свыше 5% собственныхсредств банка. Максимальный размер крупных кредитных рисков устанавливается какпроцентное соотношение совокупной величины крупных рисков и собственных средствбанка. Он не может превышать 25% капитала банка.
Банк России ведет реестр крупных кредитных рисков. Однако обратнойинформации для коммерческих банков он не дает, что является большим недостаткомпри контроле за риском.
Каждая выдача крупного кредита должна быть экономически обоснована иосуществляться по решению правления или кредитного комитета банка.
Банк в своей деятельности по кредитованию заемщиков не долженориентироваться на относительно небольшую группу предприятий и организаций,поскольку предоставление ссуд в крупных суммах нескольким заемщикам включает всебя большой риск, который в случае невозврата ссуды не только снизит уровеньликвидности, но может повлечь за собой банкротство банка. Выше рассмотреныкрупные риски, когда банк выступает в качестве кредитеpa. Нобанк также может являться заемщиком, когда кредитором выступают другие лица.
Изъятие их вкладов также может оказать существенное влияние наликвидность коммерческого банка, поэтому Банк России регламентирует такжемаксимальный размер риска на одного кредитора (вкладчика). Он устанавливаетсякак процентное соотношение величины вклада или полученного кредита, полученныхгарантий и поручительств, остатков по счетам одного или связанных между собойкредиторов (вкладчиков) и собственных средств банка.
Ежемесячный расчет экономических нормативов вместе с балансомпредставляются в территориальные управления Центрального банка России контроляи надзора за деятельностью банка.
В случае неоднократных нарушений применяются санкции. Ко всем банкам,допустившим неоднократные нарушения экономических нормативов, Главными yправлениями ЦБ РФ применяются санкции в виде повышения отчислений в фондобязательных резервов.
Банк России осуществляет надзор за деятельностью коммерческих банков сцелью своевременного выявления и предотвращения ситуаций, угрожающих интересамвкладчиков и других кредиторов, влияющих отрицательно на стабильность банков.Для выполнения своих функций в области надзора и регулирования ЦБ РФ проводитпроверки коммерческих банков и их филиалов, направляет им обязательные дляисполнения предписания об устранении выявленных нарушений и применяет санкциипо отношению к нарушителям.
В случае нарушений, представления неполной или недостоверной информацииЦентральный банк Российской Федерации имеет право требовать от коммерческогобанка устранения выявленных недостатков и взыскивать штраф в размере до однойдесятой процента от размера минимального уставного капитала либо ограничиватьпроведение отдельных операций на срок до шести месяцев.
При невыполнении в установленный Банком России срок предписаний обустранении нарушений, а также если эти нарушения или совершаемые банкомоперации создали реальную угрозу интересам кредиторов и других вкладчиков,Центральный банк России имеет право взыскать с коммерческого банка штраф вразмере 1% суммы капитала (наиболее часто применяемая санкция).
По требованию Банка России коммерческий банк обязан провести мероприятияпо повышению своей ликвидности, в том числе изменить структуру активов. Вслучае неудовлетворительной работы коммерческого банка Центральный банкРоссийской Федерации имеет право потребовать замены руководителей;осуществления реорганизации банка; утверждения индивидуальных нормативовдостаточности капитала и нормативов ликвидности на срок до 6 месяцев; запретитьпроведение некоторых банковских операций сроком на 1 год; временно запретить открытиефилиалов.
Когда руководство коммерческого банка не в состоянии обеспечить работубанка в соответствии с действующим законодательством или самостоятельнооздоровить финансовое состояние банка, или же возникли разногласия вруководстве банка, ведущие к потере управляемости, Центральный банк Россииможет назначать временную администрацию по управлению банком на срок до 18месяцев. В состав временной администрации и ее рабочих групп привлекаютсявысококвалифицированные работники Банка России. С момента назначения временнойадминистрации полномочия правления банка приостанавливаются и переходят квременной администрации.
Задачей временной администрации являются сохранение или восстановлениеплатежеспособности банка в интересах его кредиторов, вкладчиков и такжеакционеров (пайщиков) и создание работоспособного управленческого механизма,обеспечивающего устранение выявленных нарушений и осуществление других мер пофинансовому оздоровлению банка.
Если руководителями или акционерами(пайщиками) банка, в который назначена временная администрация, совершаютсядействия, препятствующие осуществлению ее функций, Банком России может бытьпринято решение об отзыве лицензии. В такой ситуации временная администрациявправе направить в арбитражный суд заявление о возбуждении производства по делуо несостоятельности (банкротстве) банка.
Деятельность временной администрации прекращается с выполнением задач, нанее возложенных, или представлением временной администрацией Банку Россииобоснованного вывода о невозможности достижения поставленной перед нею цели,или по истечении срока деятельности временной администрации либо послевынесения определения арбитражного суда о возбуждении производства по делу обанкротстве.
Как крайнюю меру Центральныйбанк России применяет отзыв лицензии на проведение банковских операций. В такихслучаях коммерческий банк прекращает свою деятельность, в том числе и путемслияния с другим банком или реорганизации в филиал более крупного банка.
ЗаключениеВ этой работе была сделана попытка показать двойственнуюправовую природу Центрального Банка РФ, поскольку он одновременно являетсяорганом государственного управления специальной компетенции и юридическимлицом, осуществляющим хозяйственную деятельность.
Главной особенностью правового положения Банка России внастоящее время является то, что осуществление его административных прав ихозяйственной деятельности подчинены решению одной и той же задачи ¾ управлению кредитной системой.
Административные функции можно условно разделить наорганизаторскую (организация и управление денежным обращением) и функцию защитыгражданского оборота, интересов вкладчиков и других кредиторов коммерческихбанков.
В рамках этих двух полномочий Банк России вправе издаватьнормативные акты, т.е. нормотворческая функция непосредственно связана с этимиполномочиями.
Функция защиты гражданского оборота и укрепления доверия ккредитной системе составляют основу деятельности Банка России. В соответствии спринятым у нас Законом Банк России решает указанную задачу следующим образом:во-первых, проверяет законность и целесообразность создания кредитныхучреждений при рассмотрении вопроса о регистрации коммерческих банков и выдачелицензий на право осуществления банковских операций как в рублях, так и в иностраннойвалюте; во-вторых, устанавливает кредитным учреждениям экономические нормативы,издает нормативные акты, регулирующие их деятельность; в-третьих, осуществляетнепосредственный контроль за законностью их операций. Банк России вправе такжеприменить к банку, допустившему нарушение действующего законодательства, рядсанкций.
Таким образом, явственно вырисовывается монопольныйхарактер управления кредитной системой Центральным Банком РФ. Возникаетопасность, что централизация всей полноты власти у одного института неминуемоприведет к субъективности его действий по отношению к регулированию банковскойсферы. В результате данного построения кредитной системы России коммерческиебанки и Банк России оказываются как бы в вынужденном противостоянии, что, несомненно,не повышает доверия ко всей структуре. Хотя при назначении на должности в ЦБ ииспользуются демократические принципы, но монопольное положение его вбанковской сфере при этом не изменяется.
Учитывая вышесказанное, можно предположить, что путь дальнейшегосовершенствования денежно-кредитной системы России лежит в направленииразделения функций управления банковской системой РФ между различнымиинститутами.
Списоклитературы:
1. «Банковскоедело. Справочное пособие». Под ред. Бабичевой Ю.Н., Москва, «Экономика», 1992г.
2. ИлларионовА.Н. «Подводя итоги минувшего года (о политике правительства и ЦБ РФ в 1995году)», Бизнес и банки. 1996 г. № 1.
3. Л.Г.Ефимова. «Банковское право», Москва, «БЕК», 1994 г.
4. УсоскинВ.М. «Современный коммерческий банк: управление и операции», М.,«Вазар-Ферро»,1994 г.
5. Ю.М.Букато, В.Г. Львов. «Банки и банковские операции в России», М., 1996 г.
6. ПарамоноваТ.В. «Банк России: взгляд в будущее», «Экономика и Жизнь» №9, 1995 г.
7. Нормативныедокументы:
· КонституцияРоссийской Федерации;
· ГражданскийКодекс Российской Федерации;
· ЗаконРоссийской Федерации «О банках и банковской деятельности»;
· Федеральныйзакон «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России);
· ЗаконРоссийской Федерации «О валютном регулировании и валютном контроле»;
· ИнструкцияБанка России №1 от 1.10.1997г. «О порядке регулирования деятельности банков»(новая редакция Инструкции №1 от 30.01.96 «О порядке регулирования деятельностикредитных организаций»).
8. Официальныйсервер Банка России в Интернете ( www.cbr.ru/ ).
Приложения