Реферат: Анализ финансовых результатов предприятия

СОДЕРЖАНИЕ

Введение

Глава 1. Теоретические основыанализа хозяйственной деятельности.

1.1. Формирование прибылипредприятия

1.2. Методика анализафинансовых результатов предприятия

Глава 2. Оценкафинансовых результатов предприятия

2.1. Анализ состава идинамики балансовой прибыли

2.2. Анализ финансовыхрезультатов от реализации продукции

2.3. Анализрентабельности предприятия

Заключение

Список используемойлитературы

Приложения

ВВЕДЕНИЕ

Изучение явлений природыневозможно без анализа. Сам термин «анализ» происходит от греческогослова «analizis», что в переводе означает «разделяю»,«расчленяю». Следовательно, анализ в узком плане представляет собойрасчленение явления или предмета на составные его части (элементы) для изученияих как частей целого. Такое расчленение позволяет заглянуть вовнутрьисследуемого предмета, явления, процесса, понять его внутреннюю сущность,определить роль каждого элемента в изучаемом предмете или явлении.

Аналитические способностичеловека возникли и совершенствовались в связи с объективной необходимостьюпостоянной оценки своих действий, поступков в условиях окружающей среды. Этовсегда побуждало к поиску наиболее эффективных способов труда, использованияресурсов.

С увеличением численностинаселения, совершенствованием средств производства, ростом материальных идуховных потребностей человека анализ постепенно стал первейшей жизненнойнеобходимостью цивилизованного общества. Без анализа сегодня вообще невозможнасознательная деятельность людей.

В настоящее время, когдаразвивается рыночная экономика нашей страны, появляется довольно многокоммерческих организаций, которым необходим анализ их хозяйственнойдеятельности.

Первые специальные книгипо АХД появились в начале XXвека. Они были посвящены анализу баланса и имели явно методическуюнаправленность, что можно принять за точку отсчета развития АХД, В СССРосновными учеными, которые начали разработку анализа хозяйственной деятельностистали Н.Р. Вейцман, С.К. Татур, М.И. Баканов и др.

Большой вклад в развитие методологиикомплексного анализа хозяйственной деятельности внесли такие ученые-экономисты,как М.И. Баканов, А.Д. Шеремет, С.Б. Барнгольц, В.Ф. Палий, И.И. Поклад, П.И.Савичев, И.И. Каракоз, Е.В. Долгополов, М.Ф. Дьячков, А.Ш. Маргулис, А.И.Муравьев, В.И. Самборский, Н.В. Дембинский, Г.М. Таций, Н.Г. Чумаченко, В.И.Стражев, С.Г. Овсянников, Н.А. Русак, Л.И. Кравченко, Б.И. Майданчик, Р.С.Сайфулин, А.Ф. Аксененко и другие.

Основной целью написанияданной курсовой работы является применение теоретических основ анализахозяйственной деятельности на практике, в данном случае анализ финансовых результатовдеятельности производственного предприятии «Викинг».

Основные задачи даннойкурсовой работы это:

Провести анализфинансовых результатов предприятия;

осуществить контроль завыполнением планов реализации продукции и получением прибыли;

определение влияния какобъективных, так субъективных факторов на финансовые результаты;

провести анализрентабельности предприятия;

произвести оценку работыпредприятия.

В своей курсовой работе яиспользовала труды отечественных и зарубежных экономистов, которые занималисьразработкой теоретических основ анализа хозяйственной деятельности, в том числеи рассматриваемой мной темой анализа финансовых результатов предприятия, а такжепериодической печатью для нахождения информации по вопросу увеличения суммыприбыли и повышения рентабельности предприятия.

Произведенные расчетымогут послужить хорошей базой для разработки и применению мероприятий поустранению определенных статей невыполненного плана и осуществлению контроля зафинансовыми результатами деятельности предприятия и их изменением послепринятых мер.

ГЛАВА1. Теоретические основы анализа хозяйственной деятельности.

1.1. Формированиеприбыли предприятия

Прибыль предприятия –важнейший показатель эффективности его деятельности, источник финансированияпроизводственных и социальных расходов, дополнительного вознагражденияработников.

Система прибылейопределена Законом РФ «О налоге предприятий на прибыль и организаций» от 27декабря 1991г. №2116-1 и последующими нормативными документами. В этихдокументах определяются основные условия формирования распределения прибылипредприятия.

В условиях рыночныхотношений имеются три основных источника получения прибыли.

Первый источникобразуется за счет монопольного положения предприятия по выпуску той или инойпродукции и (или) уникальности продукта. Второй источник связан снепосредственно с производственной и предпринимательской деятельностью.Практически он касается всех предприятий. Эффективность его использованиязависит от знания конъюнктуры рынка и умения адаптировать развитие производствапод эту постоянно меняющуюся конъюнктуру. Третий источник связан синновационной деятельностью предприятия.

На предприятии прибыльформируется как сумма финансовых результатов по всем видам его деятельности.

Балансовая прибыль –характеризуется финансовым результатом деятельности предприятия занеопределенный период; отражается в балансе предприятия.

Валовая прибыль –расчетный показатель для налогообложения. В отличии от балансовой прибыли насумму убытков (сумму сомнительных долгов, то есть дебиторскую задолженностьпредприятия, которая не погашена в срок и не обеспечена соответствующимигарантиями). Валовая прибыль предприятия равна сумме прибыли о реализациипродукции (работ, услуг), прибыли от реализации основных фондов( в том числеземельных участков), иного имущества предприятия и доходов от внереализационныхопераций, уменьшенных на сумму расходов по этим операциям. Прибыль от реализациипродукции (работ, услуг) равна разнице между выручкой от реализации продукции(работ, услуг) без налога на добавленную стоимость и акцизов, и затратами напроизводство и реализацию., включаемыми в себестоимость продукции (работ,услуг). При определении прибыли от реализации основных фондов и иного имуществапредприятия учитывается разница между продажной ценой и первоначальной илиостаточной на индекс инфляции.

Доходы (расходы) от внереализационныхопераций: доходы, получаемые от долевого участия в деятельности других предприятий,от сдачи имущества в аренду, доходы (дивиденды, проценты) по акциям, облигациями иным ценным бумагам, принадлежащим предприятию, а также другие доходы(расходы) от операций, непосредственно не связанных с производством продукции иее реализацией, включая суммы, полученные и уплаченные в виде санкций ивозмещения убытков. Внереализационные расходы: штрафы, пени, неустойки,отрицательные курсовые разницы на валютных счетах, убытки от снижениябезнадежной дебиторской задолженности, судебные издержки и арбитражные сборы.

Прибыль, облагаемаяналогом, — это валовая прибыль, уменьшенная на суммы дивидендов, резервов,льгот. Сумма налога на прибыль предприятия определяется произведением величиныналогооблагаемой базы на ставку налога на прибыль, устанавливаемуюзаконодательством РФ.

Чистая прибыль – прибыль,образующаяся после уплаты из валовой прибыли налогов и других обязательныхплатежей. Эта прибыль остается в распоряжении предприятия и используется длятехнического его совершенствования, расширения производства и социальногоразвития.[1]

1.2. Методика анализа финансовыхрезультатов предприятия

Финансовые результатыдеятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнемрентабельности. Прибыль предприятия получают главным образом от реализации продукции,а также от других видов деятельности (сдача в аренду основных фондов,коммерческая деятельность на финансовых и валютных биржах и т.д.).

Прибыль – это частьчистого дохода, который непосредственно получают субъекты хозяйствования послереализации продукции. Только после продажи продукции чистый доход принимаетформу прибыли. Количественно она представляет собой разность между чистойвыручкой (после уплаты налогов и других отчислений из выручки в бюджетные ивнебюджетные фонды) и полной себестоимостью реализованной продукции. Значит,чем больше предприятие реализует рентабельной продукции, тем больше получит прибыли,тем лучше его финансовое состояние. Поэтому финансовые результаты деятельностиследует изучать в тесной связи с использованием и реальной продукции.

Объем реализации ивеличина прибыли, уровень рентабельности зависят от производственной,снабженческой, маркетинговой и финансовой деятельности предприятия, иначеговоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования.

Основными задачамианализа финансовых результатов деятельности является:

систематический контрольза выполнением планов реализации продукции и получением прибыли;

определение влияния какобъективных, так субъективных факторов на финансовые результаты;

выявление резервовувеличения суммы прибыли и рентабельности;

оценка работы предприятияпо использованию выявленных резервов.

В анализ финансовыхрезультатов входит анализ состава и динамики балансовой прибыли, анализфинансовых результатов от реализации продукции (работ, услуг), анализвнереализационных финансовых результатов, анализ рентабельности предприятия, методикикоторых мы рассмотрим в данной курсовой работе и произведем анализ по даннымпредприятия.

 

Анализ состава идинамики балансовой прибыли

В процессе анализахозяйственной деятельности используются следующие показатели прибыли:балансовая прибыль, прибыль от реализации продукции, работ и услуг, прибыль отпрочей реализации, финансовые результаты от внереализационных операций,налогооблагаемая прибыль, чистая прибыль.

Балансовая прибыльвключает в себя финансовые результаты от реализации продукции, работ и услуг,от прочей реализации, доходы и расходы от внереализационных операций (рис.1).

Налогооблагаемая прибыль– это разность между балансовой прибылью и суммой прибыли, облагаемой налогомна доход (по ценным бумагам и от долевого участия в совместных предприятиях), атакже суммы льгот по налогу на прибыль в соответствии с налоговымзаконодательством, которое периодически изменяется.

Чистая прибыль – этоприбыль, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты налогов,экономических санкций и отчислений в благотворительные фонды.

Необходимопроанализировать состав балансовой прибыли, ее структуру, динамику и выполнениеплана за отчетный год. При изучении динамики прибыли следует учитыватьинфляционные факторы изменяя ее суммы. Для этого выручку корректируют насредневзвешенный индекс роста цен на продукцию предприятия в среднем поотрасли, а затраты по реализованной продукции уменьшают на их прирост врезультате повышения цен потребленные ресурсы за анализируемый период.

Величина балансовой,налогооблагаемой и чистой прибыли зависит от многочисленных факторов (рис.1).кроме того, следует иметь в виду, что размер прибыли во многом зависит от учетнойполитики, применяемой на анализируемом предприятии. Закон о бухгалтерском учетеи другие нормативные документы предоставляют право субъектам хозяйствованиясамостоятельно выбирать некоторые методы учета, способные существенно повлиятьна формирование финансовых результатов.

Действующие нормативныеакты допускают следующие методы регулирования прибыли субъектом хозяйствования.

1. Изменение стоимостныхграниц отнесения имущества к основным средствам или к малоценным ибыстроизнашивающимся предметам, что влечет за собой изменение суммы текущихзатрат и прибыли в связи с различными способами начисления износа по основнымсредствам и по МБП.

2. Изменение методаначисления износа по малоценным и быстроизнашивающимся предметам.

3. Использование методаускоренной амортизации по активной части основных средств также приводит кувеличению себестоимости продукции и уменьшению суммы прибыли, а следовательно,и налогов на прибыль.

4. Применение различныхметодов оценки нематериальных активов и способов начисления амортизации по ним.

5. Выбор метода оценкипотребленных производственных запасов.

6. Изменение порядкасписания затрат по ремонту основных средств на себестоимость продукции (пофактическим затратам или равномерным частям за счет созданного ремонтногофонда).

7. Изменение сроковпогашения расходов будущих периодов, сокращение которых ведет к ростусебестоимости продукции отчетного периода.

8. Изменение методаопределения прибыли от реализации продукции (по моменту отгрузки продукции илимоменту ее оплаты).

Таким образом, учетнаяполитика, формируемая администрацией, открывает большой простор для выбораметодологических приемов, способных радикально менять всю картину финансовыхрезультатов и финансового состояния предприятия.

Поэтому в процессеанализа необходимо установить соответствие принятой учетной политикипредприятия действующим законодательным нормативным положениям по ведениюбухгалтерского учета и определить влияние изменений в учетной политике на суммубалансовой, налогооблагаемой и чистой прибыли, а также на размер налогов, суммуотчислений в фонды предприятия и сумму выплаченных дивидендов акционерам.

Анализ финансовыхрезультатов от реализации продукции (работ, услуг).

Основную часть прибылипредприятия получают от реализации продукции и услуг. В процессе анализаизучаются динамика, выполнение плана прибыли от реализации продукции иопределяется факторы ее изменения ее суммы.

Прибыль от реализациипродукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровнясоподчиненности: объема реализации продукции; ее структура; себестоимость (Сi) и уровня среднереализационных цен(Цi).

Объем реализациипродукции может оказывать положительное и отрицательное влияние на суммуприбыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к пропорциональномуувеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличенииобъема реализации происходит уменьшение суммы прибыли.

Структура товарнойпродукции может оказывать как положительное, так и отрицательное влияние насумму прибыли. Если увеличится доля более рентабельных видов продукции в общемобъеме ее реализации, то сумма прибыли возрастает и, наоборот, при увеличенииудельного веса низкорентабельной или убыточной продукции общая сумма прибылиуменьшается.

Себестоимость продукции иприбыль находятся в обратно пропорциональной зависимости: снижениесебестоимости приводит к соответствующему росту суммы прибыли и наоборот.

Изменение уровнясреднереализационных цен и величина прибыли находятся в прямо пропорциональнойзависимости: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает, и наоборот.

Если сравнить суммуприбыли плановую и условную, исчисленную исходя их фактического объема и ассортиментапродукции, но при плановых ценах и плановой себестоимости продукции, узнаем,насколько она изменилась за счет объема и структуры реализованной продукции (∆П(vрп, уд)).

Чтобы найти влияниетолько объема продаж, необходимо плановую прибыль умножить на процентперевыполнения (недовыполнения) плана по реализации продукции в оценке поплановой себестоимости или в натурально-условном исчислении и результатразделить на 100 (∆Пvрп).

За тем можно определитьвлияние структурного фактора. Для этого необходимо из первого результатавычесть второй (∆Пуд).

Влияние изменения полнойсебестомости на сумму прибыли устанавливается сравнением фактической суммызатрат с плановой, пересчитанной на фактический объем продаж (∆Пс).

Изменение суммы прибылиза счет отпускных цен на продукцию определяется сопоставлением фактическойвыручки с условной, которую бы предприятие получило за фактический объемреализации продукции при плановых ценах (∆Пц).

Следует такжепроанализировать выполнение плана и динамику прибыли от реализации отдельныхвидов продукции, величина которых зависит от трех факторов первого порядка:объема продажи продукции, себестоимости и среднереализационных цен. Факторнаямодель прибыли от реализации отдельных видов продукции имеет вид:

Пi = VРПi * (Цi – Сi)   (1.2.1)[2]

Расчет влияния факторовна изменение суммы прибыли по отдельным выдам продукции производится способомцепной подстановки. Результаты расчетов следует детально изучить и выявитьпричины изменения объема продаж, цены и себестоимости по каждому видупродукции.

Анализ внереализационныхфинансовых результатов.

Выполнение плана прибылив значительной степени зависит от финансовых результатов деятельности, несвязанных с реализацией продукции. Это прибыль или убытки прошлых лет,выявленные в отчетном году; прибыль от сдачи в аренду земли и основных средств;полученные и выплаченные пени, штрафы и неустойки; убытки от списаниябезнадежной дебиторской задолженности, по которой истекли сроки исковойдавности; убытки от стихийных бедствий; доходы по акциям, облигациям,депозитам; доходы и убытки от валютных операций; убытки от уценки готовойпродукции и материальных запасов.

В процессе анализа изучаютсясостав, динамика, выполнение плана и факторы изменения суммы полученных убыткови прибыли по каждому источнику внереализационных результатов.

Основными видами ценныхбумаг являются акции, облигации внутренних государственных и местных займов,облигации субъектов хозяйствования (акционерных обществ, коммерческих банков),депозитные сертификаты, казначейские, банковские и коммерческие векселя и др.

Доход держателя акцийскладывается из суммы дивиденда и прироста капитала, вложенного в акциивследствие роста их цен. Сумма дивиденда зависит от количества акций и уровня дивидендана одну акцию, величина которого определяется уровнем рентабельностиакционерного предприятия, его дивидендной политикой, уровнем процентной ставкиза кредит, налоговой и амортизационной политикой государства и т.д. в процессеанализа изучается динамика дивидендов, курса акций, чистой прибыли,приходящейся на одну акцию, устанавливаются темпы их роста или снижения.

Доход от других ценныхбумаг (облигаций, депозитных сертификатов, векселей) зависит от их количества,стоимости и уровня процентных ставок.

В процессе анализаизучают динамику и структуру доходов по каждому виду ценных бумаг, определяютвлияние факторов на изменение их величины.

Доходы от сдачи в арендуосновных средств и земли зависят от количества сданных объектов в аренду или отразмера земельной площади и уровня арендной платы. На данном предприятии суммаполученного дохода от сдачи в аренду основных средств увеличилась за счет ростауровня арендной платы в связи с инфляцией.

Убытки от выплаты штрафоввозникают в связи с нарушением отдельными службами договоров с другимипредприятиями, организациями, учреждениями. При анализе устанавливается причиныневыполнения обязательств, принимаются меры для предотвращения допущенныхнарушений.

Изменение суммыполученных штрафов может произойти не только в результате нарушения договорныхобязательств поставщиками и подрядчиками, но и по причине ослабленияфинансового контроля со стороны предприятия в отношении их. Поэтому при анализеданного показателя следует проверить, во всех ли случаях нарушения договорныхобязательств поставщиками были предъявлены соответствующие санкции.

Убытки от списанияневостребованной дебиторской задолженности возникают обычно на техпредприятиях, где постановка учета и контроля за состоянием расчетов находитсяна низком уровне, а также по причине банкротства клиентов. Прибыли (убытки)прошлых лет, выявленные в текущем году, также свидетельствуют о недостаткахбухгалтерского учета.

В заключение анализа разрабатываютсяконкретные мероприятия, направленные на предупреждение и сокращение убытков ипотерь от внереализационных операций и увеличение прибыли от долгосрочных икраткосрочных финансовых вложений.

 

Анализ рентабельностипредприятия

Показатели рентабельностихарактеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различныхнаправлений деятельности (производственной, предпринимательской,инвестиционной), окупаемость затрат и т.д. они более полно, чем прибыль,отражают окончательные результаты хозяйствования, потому что их величинапоказывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами. Ихиспользуют для оценки деятельности предприятия и как инструмент винвестиционной политике и ценообразовании.

Показатели рентабельностиможно объединить в несколько групп:

1) показатели,характеризующие окупаемость издержек производства и инвестиционных проектов,

2) показатели,характеризующие прибыльность продаж,

3) показатели,характеризующие доходность капитала и его частей.

Все показатели могутрассчитываться на основе балансовой прибыли, прибыли от реализации продукции ичистой прибыли.

Рентабельностьпроизводственной деятельности (окупаемость издержек) – отношение валовойприбыли (Прп) или чистой прибыли (ЧП) к сумме затрат по реализованнойпродукции (Зрп):

Rз = Прп/Зрп или Rз = ЧП/Зрп.  (1.2.2)

Она показывает, сколькопредприятие имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на производство иреализацию продукции. Может рассчитываться в целом по предприятию, отдельнымего подразделениям и видам продукции.

Аналогичным способомопределяется окупаемость инвестиционных проектов: полученная или ожидаемаясумма прибыли от проекта относится к сумме инвестиций в данный проект.

Рентабельность продаж(оборота) – отношение прибыли от реализации продукции, работ и услуг или чистойприбыли к сумме полученной выручки (В):

Rз = Прп/В или Rз = ЧП/В.   (1.2.3)

Характеризуетэффективность предпринимательской деятельности: сколько прибыли имеетпредприятие с рубля продаж. Широкое применение этот показатель получил врыночной экономике. Рассчитывается в целом по предприятию и отдельным видампродукции.

Рентабельность(доходность) капитала – отношение балансовой (валовой, чистой) прибыли ксреднегодовой стоимости всего инвестированного капитала (КL) или отдельных его слагаемых:собственного (акционерного), заемного, перманентного, основного, оборотного,производственного капитала и т.д.:

Rк = БП/KL; Rк = Прп/KL; Rк = ЧП/KL.  (1.2.4)

В процессе анализаследует изучить динамику перечисленных показателей рентабельности, выполнениеплана по их уровню и провести межхозяйственные сравнения спредприятиями-конкурентами.

Уровень рентабельностипроизводственной деятельности (окупаемость затрат), рассчитанный в целом попредприятию, зависит от трех основных факторов первого порядка: измененияструктуры реализованной продукции, ее себестоимости и средних цен реализации.

Факторная модель этогопоказателя имеет вид

R = П(при VРПобщ, УДi, Цi, Сi)/И(при VРПобщ,УДi*Ci). (1.2.5)

Расчет влияния факторовпервого порядка на изменение уровня рентабельности в целом по предприятию можновыполнить способом цепной подстановки.

Затем необходимо сделатьфакторный анализ рентабельности по каждому виду продукции. Уровеньрентабельности отдельных видов продукции зависит от изменения среднереализационныхцен и себестоимости единицы продукции:

Ri = Пi/Зi = VРПi (Цi-Сi)/VРПi*Ci = Цi-Ci/Ci = Цi/Ci-1 (1.2.6)

Расчет влияния этихфакторов на изменение уровня рентабельности изделий произведем способом цепнойподстановки.

Необходимо также болеедетально изучить причины изменения среднего уровня цен и способомпропорционального деления рассчитать их влияние на уровень рентабельности.

Затем надо установить, засчет каких факторов изменилась себестоимость единицы продукции и аналогичнымобразом определить их влияние на уровень рентабельности. Такие расчеты делаютсяпо каждому виду товарной продукции, что позволяет более точно оценить работусубъекта хозяйствования и полнее выявить внутрихозяйственные резервы ростарентабельности на анализируемом предприятии.

Примерно такжепроизводится факторный анализ рентабельности продаж. Детерминированнаяфакторная модель этого показателя, исчисленного в целом по предприятию, имеетследующий вид:

Rрп = Прп = f[VРПобщ, УДi, Цi, Сi] / В = f[VРПобщ, УДi, Цi]. (1.2.7)

Уровень рентабельностипродаж отдельных видов продукции зависит от среднего уровня цены исебестоимости изделия:

Rрп = Пi/Вi = VРПi (Цi-Сi)/VРПi*Цi = Цi-Сi/ Цi. (1.2.8)

Аналогичным способом осуществляетсяфакторный анализ рентабельности совокупного капитала. Балансовая сумма прибылизависит от объема реализованной продукции (VРП), ее структуры (УДi), себестоимости (Сi), среднего уровня цен (Цi) ифинансовых результатов от прочих видов деятельности, не связанных с реализациейпродукции и услуг (ВФР).

Среднегодовая суммаосновного и оборотного капитала (KL)зависит от объема продаж и коэффициента оборачиваемости капитала (Коб),который определяется отношением выручки к среднегодовой сумме основного иоборотного капитала. Чем быстрее оборачивается капитал на предприятии, темменьше его требуется для обеспечения запланированного объема продаж. Инаоборот, замедление оборачиваемости капитала требует дополнительногопривлечения средств для обеспечения того же объема производства и реализациипродукции. При этом исходят из того, что объем продаж сам по себе не оказываетвлияния на уровень рентабельности, так как с его изменением пропорциональноувеличиваются или уменьшаются, сумма прибыли и сумма основного и оборотногокапитала при условии неизменности остальных факторов.

Взаимосвязь названныхфакторов с уровнем рентабельности капитала можно представить в виде

R = БП = f[VРПобщ,УДi, Цi, Сi,ВФР] / KL = f[VРПобщ,УДi, Коб]. (1.2.9)

При углубленном анализенеобходимо изучить влияния факторов второго уровня, от которых зависит изменениесреднереализационных цен, себестоимости продукции и внереализационныхрезультатов.

Для анализарентабельности производственного капитала, определяемой отношение балансовойприбыли к среднегодовой стоимости основных средств и материальных оборотныхфондов, можно использовать факторную модель, предложенную М.И. Бакановым и А.Д.Шереметом.

В заключение анализафинансовых результатов должны быть разработаны конкретные мероприятия поустранению выявленных нарушений и система осуществления мониторинга.

ГЛАВА 2. Анализхозяйственной деятельности предприятия

В нашем случае будетрассматриваться торговое предприятие ООО «Авто-Мастер Спорт». Основнымиисточниками информации будут служить отчетный годовой бухгалтерский баланс на 31декабря 2006г. и отчет о прибылях и убытках за период с 1 января по 31 декабря2006г.

2.1. Анализ состава идинамики балансовой прибыли

Анализ непосредственно побалансу — дело довольно трудоемкое и неэффективное, т.к. слишком большоеколичество расчетных показателей не позволяет выделить главные тенденции вфинансовом состоянии организации.

Один из создателейбалансоведения Н. А. Блатов рекомендовал исследовать структуру и динамикуфинансового состояния предприятия при помощи сравнительного аналитическогобаланса. Такой баланс можно получить из исходного баланса путем уплотненияотдельных статей и дополнения его показателями структуры, динамики иструктурной динамики.

 Аналитический балансполезен тем, что сводит воедино и систематизирует те расчеты, которые обычноосуществляет аналитик при ознакомлении с балансом. Схемой аналитическогобаланса охвачено много важных показателей, характеризующих статику и динамикуфинансового состояния организации. Этот баланс фактически включает в себяпоказатели как горизонтального, так и вертикального анализа.

Таблица № 2.1.1

Анализ состава, динамикии выполнения плана балансовой прибыли за отчетный год

Состав балансовой прибыли Отчетный год Прошлый год

Сумма,

 тыс. руб.

Структура, %

Сумма,

тыс. руб.

Структура, % Балансовая прибыль 1463 100 1560 100 Прибыль от реализации продукции 630 56,94 859 50,94 Прибыль от прочей реализации 479 43,06 829 49,06

Как видим из таблицы 2.1.наибольшую долю балансовой прибыли занимает прибыль от продаж (56,94% вотчетном году). Темпа прироста прибили в отчетном году по отношению к прошломугоду не наблюдается, что свидетельствует об ухудшении работы предприятия.

2.2.Анализ финансовых результатов от реализации продукции (работ, услуг)

Таблица № 2.2.1.

Исходные данные дляфакторного анализа прибыли

от реализации продукции, тыс.руб.

Показатель План План, пересчитанный н фактический объем продаж Факт Выручка от реализации продукции за вычетом НДС, акцизного налога и других отчислений из выручки (В) 4934 4539 4546 Полная себестоимость реализованной продукции (З) 4075 3749 3916 Прибыль от реализации продукции (П) 859 790 630

План по сумме прибыли ореализации продукции в отчетном году недовыполнен на 229 тыс. руб (630-859),или на 36,3%.

Если сравнить суммуприбыли плановую и условную, исчисленную исходя из фактического объема иассортимента продукции, но при плановых ценах и плановой себестоимостипродукции, узнаем, насколько она изменилась за счет объема и структурыреализованной продукции:

∆П(vрп, уд) =927-859 = 137 тыс.руб.

Чтобы найти только объемпродаж, необходимо плановую прибыль умножить на процент недовыполнения плана пореализации продукции в оценке по плановой себестоимости или внатурально-условном исчислении (4546/4934*100 = -8%) и разделить результат на100:

∆Пvрп = 859*(-8%)/100= -69 тыс.руб.

Определим влияниеструктурного фактора:

∆Пуд =137 – (-69) = +206 тыс.руб.

Определим влияниеизменения полной себестоимости на сумму прибыли устанавливается сравнениемфактической суммы затрат с плановой, пересчитанной на фактический объем продаж:

∆П с =3749-3916 = -167 тыс.руб.

Теперь определимизменение суммы прибыли за счет отпускных цен на продукцию:

∆П ц =4546-4539 = +7 тыс.руб.

Эти же результаты можнополучить и способом цепной подстановки, последовательно заменяя плановуювеличину каждого факторного показателя фактической.

Таблица №2.2.2

Расчет влияния факторовпервого уровня на изменение суммы прибыли от реализации продукции

Показатель Условия расчета Порядок расчета Сумма прибыли, тыс. руб. Объем реализации структура товарной продукции цена себестоимость План План План План План

Впл – Зпл

859 Усл.1 Факт План План План

Ппл * Крп

790 Усл.2 Факт Факт План План

Вусл — Зусл

790 Усл.3 Факт Факт Факт План

Вф — Зусл

797 Факт Факт Факт Факт Факт

Вф — Зф

630

Сначала надо найти суммуприбыли при фактическом объеме продаж и плановой величине остальных факторов.Для этого следует рассчитать коэффициент выполнения плана по реализациипродукции (Крп), а затем плановую сумму прибыли скорректировать наэтот коэффициент.

Крп = 4546/4934= 0,92

Если бы не измениласьвеличина остальных факторов, сумма прибыли должна была бы уменьшиться на 8% исоставит 790 тыс.руб. (859*0,92).

Затем следует определитьсумму прибыли при фактическом объеме и структуре реализованной продукции, нопри плановой себестоимости и плановых ценах. Прибыль при таких условияхсоставит 790 тыс.руб. (4539-3749).

Нужно подсчитать также,сколько прибыли предприятие могло бы получить при фактическом объемереализации, структуре и ценах, но при плановой себестоимости продукции. Суммаприбыли в этом случае составит 797 тыс.руб. (4546-3749).

По данным таблицы 2.2.можно установить, как изменилась сумма прибыли за счет каждого фактора.

Изменение суммы прибылиза счет:

объема реализациипродукции

∆Пvрп =790-859 = -69 тыс.руб.

средних цен реализации

∆П ц =797-790 = +7 тыс.руб.

себестоимостиреализованной продукции

∆П с =630-797 = -167 тыс.руб.

Из сделанных мнойрасчетов можно сказать, что основным фактором оказавшим ощутимое влияние наизменение суммы прибыли стало повышением себестоимости продукции, сумма прибылиуменьшилась на 167 тыс.руб.

2.3. Анализрентабельности предприятия

Показатели рентабельностихарактеризуют эффективность работы предприятия в целом. Все показателирассчитываются на основе балансовой прибыли, прибыли от реализации продукции ичистой прибыли.

Рентабельностьпроизводственной деятельности (окупаемость издержек):

Rз= ЧП/Зрп   (1.2.2)

Rз пл = 829/4075=0,22 (22%)

Rз ф = 479/3917=0,12 (12%)

Рентабельность продаж:

Rрп= ЧП/В   (1.2.3)

Rрп лл = 829/4934=0,17 (17%)

Rрп ф = 479/4546=0,10 (10%)

Рентабельность капитала:

Rк = ЧП/КL   (1.2.4)

Rк пл= 829/3969 = 0,20 (20%)

Rк ф = 479/3960 = 0,13 (13%)

Для сравнения плановых ифактических уровней показателя оформим наши результаты в виде таблицы:

Таблица № 2.3.1.

Расчеты рентабельности предприятия

Показатель Отчетный период Прошлый год

Rз

12 22

Rрп

10 17

Rк

13 20

Из произведенных мноюрасчетов можно сделать вывод, что предприятие недовыполнило план по всемпоказателям рентабельности.

Произведем факторныйанализ рентабельности продаж по следующей формуле:

Rрп = Прп/В   (1.2.7)

Rпл = П пл/В пл =(859/4934)*100 = 17,4%

Rусл1 = П усл2/В усл =(790/4539)*100 = 17,4%

Rусл3 = П усл3/В Ф =(797/4546)*100 = 17,5%

Rф = П ф/В ф = (630/4546)*100= 13,86%

∆Rобщ = Rф — Rпл = 13,86-17,4 = -3,54 %

в том числе:

∆Rуд = Rусл1 — Rпл = 17,4-17,4 = 0

∆Rц = Rусл2 — Rусл1 = 17,5-17,4 =+0,1%

 ∆Rс = Rф — Rусл2 = 13,86-17,5 = -3,64%

Общая рентабельностьпродаж была снижена на 3,54% за счет повышения себестоимости на 3,64%.

Уровень рентабельностипроизводственной деятельности произведем по следующей факторной модели:

R = П/И   (1.2.5)

Произведем расчет влиянияфакторов первого порядка на изменение уровня рентабельности в целом попредприятию с помощью способа цепной подстановки.

Rпл = П пл/З пл = (859/3373)*100= 25,5%

Rусл1 = П усл1/З усл =(859*0,92/3373*0,92)*100= 25,5%

R<sub/>усл2 = П усл2/З усл1 =(790/3749)*100 = 21,08%

R<sub/>усл3 = П усл3/З усл =(797/3749)*100 = 21,26%

R<sub/>ф = П ф/З ф = 630/3083*100=20,44%

∆Rобщ = Rф — Rпл = 20,44% — 25,50% = -5,06%

в том числе:

∆Rрп = Rусл1 — Rпл = 25,5-25,5 = 0

∆Rуд = Rусл2 — Rусл1 = 21,08-25,5= -4,42%

 ∆Rц = R<sub/>усл3 — Rусл2 = 21,26-21,08 = 0,18%

∆Rс = Rф — Rусл3 = 20,44-21,26 = 0,82%

Полученные результатысвидетельствуют о том, что план по уровню рентабельности недовыполнен в связи сснижением удельного веса более рентабельных видов продукции в общем объемереализации. Рост себестоимости продукции на 167 тыс. руб. вызван снижениемуровня рентабельности на -0,82 %.[3]

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В ходе данной курсовойработы был проведен экономический анализ финансово-хозяйственной деятельноститоргового предприятия ООО «Авто-Мастер Спорт». Основными источниками информациибудут служить отчетный годовой бухгалтерский баланс на 31 декабря 2006г. иотчет о прибылях и убытках за период с 1 января по 31 декабря 2006г.

Проанализировавфинансовое состояние предприятия мы укрепили свои теоретические знания иполучили практический опыт по методике анализа финансовых результатов предприятия.Исследовав деятельность фирмы за год, на основании данных отчетности теперь мыможем представить реальную картину финансового состояния предприятия и ееизменение в течение 2006 г.

Теперь мыможем “читать” отчетность предприятия. Так, форма №1 дает нам сведения осостоянии основных средств и необоротных активов, о стоимости запасовпредприятия, о величине денежных средств и состоянии расчетов с дебиторами икредиторами, о величине источников собственных средств, о сумме кредитов банкови о картине финансовых вложений фирмы. Форма №2 дает нам возможность получитьинформацию о финансовых результатах фирмы, подробно освещает использованиеприбыли, а также дает полную характеристику платежей в бюджет, которыеосуществляет фирма с учетом различных льгот.

Проанализировав изменениефинансовых результатов предприятия в течении 2006 г. мы делаем вывод, что оно ухудшилось. На это указывает наличие отрицательных результатоврасчетов. В целом, наблюдается тенденция к снижению финансового состоянияпредприятия за счет снижения результатов анализа финансовых результатовпредприятия: общая рентабельность продаж была снижена на 3,54% за счетповышения себестоимости на 3,64%, а также план по уровню рентабельностинедовыполнен в связи с снижением удельного веса более рентабельных видовпродукции в общем объеме реализации. Рост себестоимости продукции на 167 тыс. руб.вызван снижением уровня рентабельности на -0,82 %.

В отношениирекомендации по улучшению финансовых результатов предприятия можно сказать, чтосегодня сложилась такая ситуация, когда все рекомендации по улучшения финансовыхрезультатов предприятия были использованы и результатом является современноефинансовое положение фирмы. Основными средствами можно предложить: увеличитьобъем продаж, в том числе продукции наиболее рентабельной; постараться снизитьсебестоимость продукции или подобрать новых поставщиков данной продукции сболее низкими ценами

СПИСОКИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1.        Артеменко В.Г.,Беллендир М.В. финансовый анализ. М.: ДИС, 1997г.

2.        Баканов М.И.,Шермет А.Д. Теория анализа хозяйственной деятельности: Учебник. — 4-е изд.,перераб. и доп. — М.: Финансы и статистика, 1997.

3.        Ермолович Л.Л.анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Мн.: БГЭУ, 1997г.

4.        Шпаргалка поэкономике предприятия/ С.В. Загородников. – М.: Из-во «Экзамен», 2006.

5.        Ковалев В. В.Финансовый анализ: управление капиталом, выбор инвестиций, анализ отчетности. — М.: Финансы и статистика, 1994, с. 86- 196.

6.        Савицкая Г.В.Анализ хозяйственной деятельности предприятия. — Мн.: ИП “Экоперспектива”,1998, с. 409 — 485.

7.        Теория экономическогоанализа./ Под ред. Шермета А.Д. — М.: Прогресс, 1982.

8.        Турецкий Д.М.Отчет о финансовых результатах и использовании — Форма №2 // Свiтбухгалтерського облiку — 1997 — квiтень — с. 60-66 38. Финансовый менеджмент:теория и прктика /под ред. Стояновой. — М. Перспектива, 1996-405с.

9.        Харламова Г.В,Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятий. Харьков:- 1995

10.     Шеремет А.Д.,Сайфулин Р. С. Методика финансового анализа. — М.: Инфра-М, 1995